ตลาดหุ้นวานนี้
SET ร่วง 29 จุด ปิดลบมากสุดนับตั้งแต่เดือน มี.ค. นักลงทุนกังวลเฟดจะเร่งขึ้นดอกเบี้ยหลังจากอัตราเงินเฟ้อของสหรัฐออกมาสูงกว่าที่ตลาดคาดไว้ ส่วนปัจจัยในประเทศ กังวล MSCI ปรับลดน้ำหนักการลงทุน และกังวล GDP ไตรมาส 1/22 ชะลอตัวกดดันให้นักลงทุนเทขายหุ้นกลุ่ม Domestic play
แนวโน้มตลาดหุ้นวันนี้
ประเมิน SET รีบาวด์ 1,590 / 1,600 จุดก่อนสลับอ่อนตัว ตาม sentiment บวกตลาดหุ้นรอบบ้านที่ฟื้นตัวขึ้น รวมถึงราคาน้ำมันดิบที่ทรงตัวระดับสูงหลังยูเครนปิดทางส่งก๊าซรัสเซียไปยุโรป อย่างไรก็ตามความกังวลเศรษฐกิจโลกชะลอตัวจากการเร่งขึ้นอัตราดอกเบี้ยของ FED เพื่อสกัดภาวะเงินเฟ้อ รวมถึงการลดความเสี่ยงก่อนหยุดยาว 3 วันจะกดดันให้ดัชนีสลับอ่อนตัวลง
กลยุทธ์การลงทุน: Selective Buy
- PTTEP TOP IVL SPRC BCP BANPU ราคาน้ำมันดิบ+ค่าการกลั่น+ ถ่านหิน ทรงตัวระดับสูง
- TU ASIAN KCE HANA กลุ่มส่งออกได้อานิสงส์เงินบาทอ่อนค่า
- กลุ่มเดินเรือ PSL TTA ค่าระวางเรือเทกองฟื้นตัวขึ้น
หุ้นแนะนำวันนี้
- IVL (ปิด 44.25 ซื้อ/เป้า 60 บาท) ราคาค่อนข้าง Underperform ในช่วงที่ผ่านมาแต่กำไรสุทธิออกมาแกร่งเกินคาด โดย 1Q22 มีกำไรสุทธิ 1.4 หมื่นล้านบาทเพิ่มขึ้น +161% qoq and +134% yoy มากกว่าที่เราและ Consensus คาดไว้ 52% และ 69% จากยอดขายที่เพิ่มขึ้นและมี Stock gain มากกว่าที่เราคาดไว้
- PSL (ปิด 19.8 ซื้อ/เป้า 25 บาท) PSL ประกาศงบ 1Q22 มีกำไรสุทธิ 1,294 ล้านบาทลดลง 27%qoq แต่เพิ่มขึ้น 245%yoy และมากกว่าที่เราคาดไว้ 50% ขณะที่วันนี้ยังได้อานิสงส์จากดัชนีค่าระวางเรือ (BDI) เพิ่มขึ้นอีก 65 จุด หรือ +2.13% ปิดที่ระดับ 3,117 ทำสถิติสูงสุดของปีนี้
บทวิเคราะห์วันนี้
ANAN, BDMS, BEM, GFPT, IVL, LH, MAJOR, PLANB, PTT, SPRC, TTW
ประเด็นสำคัญวันนี้
- (-) ตลาดหุ้นทั่วโลกยังผันผวนนักลงทุนยังกังวลเฟดเร่งขึ้นดอกเบี้ยเพื่อควบคุมเงินเฟ้อ: เมื่อคืนดัชนีตลาดหุ้นดาวโจนส์ลดลง 104 จุด (-0.33%) ปิดที่ระดับ 31,730 จุด ขณะที่ตลาดหุ้นในฝั่งยุโรปลดลงเฉลี่ย 1-1.5% นักลงทุนยังกังวลว่าเฟดอาจจะเร่งขึ้นดอกเบี้ยเพื่อควบคุมเงินเฟ้อหลังจากที่สหรัฐประกาศตัวเลขเงินเฟ้อทั้ง CPI และ PPI เดือน เม.ย.ออกมาสูงกว่าที่ตลาดคาด
- (+/-) MSCI ประกาศหุ้นเข้า/ออก รอบใหม่ JMT มาตามนัดส่วน COM7 หลุดโผ: โดย MSCI Global Standard Index มีหุ้นไทยเข้าใหม่ 1 หลักทรัพย์ คือ JMT และมีหุ้นที่ถูกปรับออกคือ STGT ส่วน MSCI Global Small Cap มีหุ้นไทยเข้าคำนวณใหม่ 10 หลักทรัพย์คือ ASK BYD DITTO FORTH KEX PSG SABUY STGT STARK VIBHA ส่วนหุ้นที่ถูกปรับออกคือ EASTW JMT มีผลบังคับใช้ในวันที่ 31 พ.ค.2022
- (+/-) สัปดาห์ติดตามไทยประกาศ GDP ไตรมาส 1/22: สภาพัฒน์จะประกาศตัวเลข GDP ไตรมาส 1/22 ในวันอังคารที่ 17 พ.ค. เบื้องต้น Consensus คาดว่าจะขยายตัว 1.6% ชะลอตัวจาก ไตรมาส 4/21 ที่ขยายตัว 1.9% หาก GDP ออกมาชะลอตัวตามที่ตลาดคาดจะทำให้ GDP รวมทั้งปีมี Downside ที่จะถูกปรับลงเนื่องจากตลาดคาดการณ์ GDP ปีนี้ประมาณ 2.8-3.5%
