บล.กสิกรไทย:
OR : กำไรไตรมาส 1/2568 แข็งแกร่งตามคาด
- OR รายงานกำไรสุทธิไตรมาส 1/2568 ที่ 4.4 พันลบ. เพิ่มขึ้น 18% YoY และ 46% QoQ จากค่าใช้จ่าย SG&A ที่ลดลง และ อัตรากำไรน้ำมันที่อยู่ระดับสูงที่ 1.02 บาท/ลิตร
- คาดกำไรไตรมาส 2/2568 จะลดลงจากผลขาดทุนจากสต็อกน้ำมัน แต่คาดกำไรปี 2568 จะยังเติบโตขึ้น โดยหนุนจากการควบคุมต้นทุนที่ดีขึ้น และแนวโน้มค่าการตลาดขายปลีกน้ำมันที่ดีขึ้น
- ปรับเพิ่มประมาณการกำไรปี 2568-70 ขึ้น 11%/10%/8% มาอยู่ที่ 1.18 หมื่นลบ./1.37 หมื่นลบ./1.48 หมื่นลบ. จากการควบคุมต้นทุนของบริษัทฯ
- แนะนำ “ซื้อ” ราคาเป้าหมาย 16.20 บาท จากการปรับเพิ่มประมาณการกำไรขึ้น 8-11%
PTG : อ่อนตัวลงทั้ง YoY และ QoQ แต่ดีกว่าประมาณการของเรา
- กำไรไตรมาส 1/2568 ดีกว่าคาด… PTG รายงานกำไรสุทธิไตรมาส 1/2568 ที่ 190 ลบ. ลดลง 26% YoY และ 17% QoQ อย่างไรก็ตาม ผลประกอบการออกมาสูงกว่าประมาณการของเรา 8% เนื่องจากอัตราภาษีที่แท้จริงอยู่ที่เพียง 9% ซึ่งต่ำกว่าระดับปกติ
- แม้ว่ากำไรใน 1Q68 จะคิดเป็น 17% ของประมาณการทั้งปีของเรา แต่เรายังคงเชื่อว่าประมาณการกำไรปี 2568 ที่ 1.0 พันลบ.สามารถบรรลุได้ จากแนวโน้มอัตรากำไรน้ำมันที่มีโอกาสปรับดีขึ้นใน 2Q68
- แนะนำ “ซื้อ” ราคาเป้าหมาย 8.10 บาท แนวโน้มกำไรที่แข็งแกร่งขึ้นใน 2Q68 มูลค่าหุ้นที่ยังไม่แพง
- Advertisement -
