สถานการณ์สหรัฐฯ – อิหร่านใกล้มีบทสรุป หนุนสินทรัพย์เสี่ยงเริ่มตั้งฐาน
คาด SET วันนี้ “Sideways/Up” ต้าน 1466/1473 จุด รับ 1448/1440 จุด
คาดสินทรัพย์เสี่ยง Sideways/Up ตอบรับสถานการณ์สหรัฐฯ – อิหร่านใกล้มีบทสรุปทางใดทางหนึ่ง ทั้งสหรัฐฯ – อิหร่าน กำลังพิจารณาแผนกรอบความร่วมมือยุติความขัดแย้ง vs ปธน. Trump วางกรอบเวลาเจรจา คือ อิหร่านต้องเปิดช่องแคบฮอร์มุซเสรีถึง 20:00 น. วันนี้ที่สหรัฐฯ เท่านั้น (เวลาไทยเช้า 7:00 น. พรุ่งนี้) ทำให้ช่องแคบฮอร์มุซท้ายที่สุดน่าจะกลับมาเปิดใช้ทางใดทางหนึ่ง ทั้งนี้ ความเสี่ยงการโจมตีโครงสร้างพื้นฐานพลังงานยังมี ซึ่งเป็นจุดที่ทำให้การประเมินความเสี่ยงตลาดยังไม่นิ่ง ทำให้ราคาน้ำมันดิบยืนสูง Brents เช้านี้ 110 +/- เหรียญฯ
กลยุทธ์เน้น Barbell
a) กลุ่มได้ประโยชน์สงครามเร่งภาพบวกอุตสาหกรรม อาทิ ปิโตรเคมี PTTGC, IVL พลังงาน PTT อาหาร ITC หุ้นสินค้าวัสดุก่อสร้างได้ประโยชน์ราคาเหล็กเร่งขึ้น GLOBAL, DOHOME
b) หุ้นพื้นฐานกลางดี แต่ผันผวนจากสงคราม คาดกลุ่มธีมลงทุนเด่นรับ ครม. ไฟฟ้า GULF, GPSC รับเหมา STECON, PYLON, สื่อสาร TRUE, ADVANC ธนาคาร KTB, KBANK ผสานหุ้นพื้นฐานระยะกลางดี ท่องเที่ยว AOT, THAI, CENTEL, AWC และ ร.พ. BDMS, BCH
KSS Alpha Espresso Picks : GULF TRUE (หุ้นหลักในธีมลงทุน คาดมีแรงส่งการแถลงนโยบายรัฐบาล 9-10 เม.ย.) DOHOME (ราคาเหล็ก Hot rolled Coil ไต่ระดับขึ้นต่อเนื่อง)
Key Factors:
(*) War & Oil: ราคาน้ำมันดิบ Brents เช้านี้แกว่งตัว 110 +/- เหรียญฯ เท่าก่อนไทยหยุดยาว สถานการณ์ใกล้มีบทสรุปทางใดทางหนึ่ง ทั้งสหรัฐฯ – อิหร่าน กำลังพิจารณาแผนกรอบความร่วมมือยุติความขัดแย้ง vs ปธน. Trump วางกรอบเวลาเจรจา คือ อิหร่านต้องเปิดช่องแคบฮอร์มุซเสรีถึง 20:00 วันนี้ที่สหรัฐฯ เท่านั้น (เวลาไทยเช้า 7:00 น. พรุ่งนี้) ทั้งนี้ จุดไม่นิ่งและตลาดยังต้องติดตาม คือ ความเสี่ยงความเสียหายโครงสร้างพื้นฐานพลังงาน หากข้อสรุปสงครามลงเอยความรุนแรง กลยุทธ์ barbell a) กลุ่มได้ประโยชน์สงครามเร่งภาพบวกอุตสาหกรรม อาทิ ปิโตรเคมี พลังงาน อาหาร หุ้นสินค้าวัสดุก่อสร้างโดยเฉพาะกลุ่มได้ประโยชน์ราคาเหล็กเร่งขึ้น b) หุ้นธีมลงทุน ไฟฟ้า รับเหมา สื่อสาร ธนาคาร รอเก็งรัฐบาลใหม่แถลงนโยบาย 9-10 เม.ย. นี้ ผสาน หุ้นพื้นฐานกลางดี แต่ผันผวนจากสงคราม ไฟฟ้า สื่อสาร ท่องเที่ยว ร.พ.
(*/+) US Labor: ภาคแรงงานสหรัฐฯ เปราะบาง ยอดจ้างงานนอกภาคเกษตร มี.ค. 26 ดีกว่าคาด แต่ฟื้นจากฐานต่ำ, การจ้างงานกระจุกตัวภาคบริการ, ผู้มีส่วนร่วมหางานต่ำลง ขณะที่ฝั่ง PMI บริการ (ISM) ต่ำคาด องค์ประกอบจ้างงาน หดตัวและต่ำสุดตั้งแต่ ก.พ. 26 ประเมินจุดหลัก Fed เดินหน้าใช้นโยบาย Easing หนุนสินทรัพย์เสี่ยงฝั่ง EMs
(*) Energy Regulatory:คตร. เตรียมเสนอ ครม. ดึงกำไรส่วนเกินโรงกลั่นเข้ากองทุนน้ำมันฯ ตามแนวทางปี 2022 ประเมินช่วยหุ้นโรงกลั่นเริ่มตั้งฐานได้ หลังหุ้นปรับฐานรับความเสี่ยงระดับหนึ่ง แนะนำสะสม PTTGC ที่ยังได้ผลบวกจากปิโตรเคมี ซัพพลายตะวันออกกลางยังมีภาพสะดุด
(*) TH CPI: วันนี้ติดตามเงินเฟ้อ CPI ไทย มี.ค. 26 ตลาดคาด +0.15%y-y, +0.8%m-m prev. -0.88%,y-y -0.24%m-m คาดเริ่มสะท้อนความเสี่ยงราคาพลังงาน แต่บ่งชี้ภาพหากไม่ลากยาว วงจรดอกเบี้ยต่ำไทยยังน่าจะเดินหน้า หนุนหุ้นธีมลงทุน
Technical Focus 7 เม.ย. 69
คาดการณ์แนวโน้ม SET INDEX วันนี้ : “ระวังผันผวน มีแนวต้าน 1,466/1,473 แนวรับวางไว้ 1,448/1,440”
ทั้งนี้ แท่งเทียนปิดในลักษณะของ CLOSING BLACK LINE และได้แกว่งตัวลงทดสอบแนวรับเส้นค่าเฉลี่ย EMA 5 D แต่ยังสามารถรักษาแนวรับเส้น UPTREND ของกรอบแนวโน้มขาขึ้นระยะสั้นไว้ได้ สำหรับสัญญาณของเครื่องมือทางด้านเทคนิคส่วนใหญ่ยังมีทิศทางที่เป็นบวก อาทิ RSI > 50, MODIFIED STOCHASTIC ขยับขึ้น > 70 และ MACD > SIGNAL LINE ในขณะที่ VOLUME กลับมาหดตัวต่ำกว่าค่าเฉลี่ย 5 วันต่อเนื่อง ฉะนั้นให้น้ำหนักอยู่ในด้านระมัดระวังความผันผวน โดยวางแนวต้านจำกัดไว้ที่บริเวณ 1,466 / 1,473 จุด (PRIOR HIGH) ส่วนแนวรับวางไว้ที่บริเวณ 1,448 / 1,440 จุด (EMA 10 D/ PRIOR LOW)
คำแนะนำ :
1) นักลงทุนระยะสั้นแนะนำเพิ่มความระมัดระวังในการเทรด และมีจุด LOCK PROFIT กรณีดัชนีแกว่งตัวปิดหลุดเส้น EMA 10 D
2) นักลงทุนระยะกลาง / ยาว อยู่ในด้านถือลงทุน (แนะนำใช้ EMA 50 D เป็น TRAILING STOP)
เก็งกำไร
- TRUE เป้าหมาย 14.90 / 15.40 แนวรับ 14.30 จุดตัด 14.00
- CRC เป้าหมาย 19.70 / 20.30 แนวรับ 19.20 จุดตัดขาดทุน 18.90
- WHAUP เป้าหมาย 4.66 / 4.80 แนวรับ 4.46 จุดตัดขาดทุน 4.40
- TLI เป้าหมาย 11.10 / 11.40 แนวรับ 10.50 จุดตัดขาดทุน 10.20
Depositary Receipts (DR)
- MICRON80 เป้าหมาย 12.20 / 12.80 แนวรับ 11.50 จุดตัดขาดทุน 11.10
KSS Commodities Update – 07-เม.ย.-26
- น้ำมันดิบ Brent +0.68%DoD ปิดที่ US$ 109.77/barrel
- น้ำมันดิบ West Texas +0.78%DoD ปิดที่ US$ 112.41/barrel
- ถ่านหินล่วงหน้า Newcastle 0.00%DoD ปิดที่ US$ 137.9/ตัน
- ก๊าซธรรมชาติ NYMEX +0.39%DoD ปิดที่ US$2.811/MMBtu
- น้ำตาล -0.20%DoD ปิดที่ 14.97Cent/lb
- ถั่วเหลือง +0.28%DoD ปิดที่ 1166.75 Cent/bu
- น้ำมันปาล์ม -0.11%DoDปิดที่ 4740Myr/mt
- ยาง TOCOM +0.18%DoD ปิดที่ 394.4JPY/kg
- เหล็กเส้น 0.00%DoD ปิดที่ 460 CNY/MT
- ดัชนีค่าระวางเรือ BDI +1.77% ปิดที่ 2066 จุด
- ราคาแร่เงิน -0.27% ปิดที่ 72.8211 US$/Oz
- ราคาทองคำ -0.58% ปิดที่ 4649.85 US$/Oz
- ราคาบิทคอย +3.25% ปิดที่ 69833.32 USD
