บล.กรุงศรีฯ:
ITC ลุ้นดีลใหญ่ M&A
Rating: BUY / Target Price(26F): 20.00 บาท
กำไรปกติ 4Q25 ที่ 826 ลบ. (+3%y-y, +5%q-q) ปัจจัยหนุนจาก 1) รายได้เพิ่มขึ้นทั้งปริมาณขาย และ ASP ที่สูงขึ้นแม้เงินบาทแข็งค่า โดยเฉพาะยอดขายตลาดสหรัฐฯที่เติบโตโดดเด่น 2) GPM ดีขึ้น จากสัดส่วนสินค้า Pet treats มาร์จิ้นสูงที่เพิ่มขึ้น ส่งผลให้กำไรปกติปี 2025 อยู่ที่ 3,022 ลบ.(-21%y-y)
KSS View
Top pick กลุ่มฯ จากแนวโน้มกำไรฟื้นตัวต่อเนื่องและฐานการเงินแข็งแกร่ง
อ่านบทวิเคราะห์ ITC ฉบับเต็ม
https://www.krungsrisecurities.com/upload/260219_ITC_ER_1771492078.pdf
- Advertisement -
