สรุปภาวะตลาด
วันพฤหัสบดีที่ผ่านมา ดัชนีปรับตัวบวกในช่วงเช้า ก่อนที่จะมีแรงขายทำให้ดัชนีปรับตัวลงในช่วงบ่าย แต่มีแรงซื้อกลับในช่วงท้ายตลาด ดัชนีปิด +5 จุด จากแรงซื้อในหุ้นกลุ่มโรงพยาบาลและพลังงาน นักลงทุนชะลอการซื้อ-ขาย ก่อนเข้าสู่ช่วงวันหยุด ส่งผลให้ดัชนี SET Index ปิดตลาดที่ 1,622.26 จุด +5.05 จุด +0.31% มูลค่าการซื้อขาย 78,265 ลบ. ต่างชาติ +3,136.96 ลบ. TFEX +14,851 สัญญา ตราสารหนี้ +1,637.33 ลบ.
ปัจจัยบวก+
+ ดัชนีดาวโจนส์ปิด เพิ่มขึ้น 424.38 จุด +1.27% ในรอบสัปดาห์นี้ ดัชนีดาวโจนส์บวก 2.92% ได้แรงหนุนจาก สัญญาณเงินเฟ้อที่ลดลง และความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหรัฐที่เพิ่มขึ้น ทำให้นักลงทุนเชื่อมั่นว่าภาวะตลาดกระทิงอาจจะ ดำเนินต่อไป ขณะที่ดัชนี S&P500 และดัชนี Nasdaq ปิดบวกเป็นสัปดาห์ที่ 4 ติดต่อกัน
+ UN ผู้ประสานงานการส่งออกธัญพืชจากยูเครนเปิดเผยว่า เรือขนส่งธัญพืช 12 ลำ ซึ่งอยู่ภายใต้ข้อตกลงรับประกันความปลอดภัยในการเดินทางผ่านทะเลดำหรือข้อริเริ่มทะเลดำได้เดินทางออกจากท่าเรือของยูเครนแล้ว
+ รัฐบาลญี่ปุ่นเปิดเผยว่า GDP 2Q65 ขยายตัว 2.2%YoY ซึ่งเป็นการขยายตัวติดต่อกัน 3 ไตรมาส ได้แรงหนุนจากการอุปโภคบริโภคในภาคเอกชนที่เติบโตแข็งแกร่ง
+ ขสมก.เร่งทบทวนแผนฟื้นฟูฯ ปรับแผนจัดหารถเมล์ไฟฟ้า 3.2 พันคัน เล็งชงบอร์ดพิจารณาภายใน 2 เดือน ก่อนเสนอคมนาคม-ครม. เผยเอกชนเตรียมวิ่งรถเมล์ไฟฟ้าเฟสแรก 54 เส้นทาง 150 คัน ส.ค.นี้
+ ทอท. เปิดเผยถึงปริมาณจราจรทางอากาศช่วง 6 เดือนแรกปี 2565 ว่ามีปริมาณผู้โดยสารผ่านท่าอากาศยาน 6 แห่ง รวม 22.4 ล้านคน เพิ่มขึ้น 170% หรือเพิ่มขึ้น 14.1 ล้านคน เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปี 2564 ซึ่งมีผู้โดยสาร 8.3 ล้านคน
+/- มหาวิทยาลัยหอการค้าไทยเปิดเผยผลสำรวจความเชื่อมั่นผู้บริโภคเดือน ก.ค. พบว่าผู้บริโภคเริ่มมีความเชื่อมั่น ว่าเศรษฐกิจกำลังฟื้นตัว แต่ยังกังวลปัญหาน้ำมัน ค่าครองชีพ และสถานการณ์โควิดยังไม่คลายตัว อาจส่งผลต่อการ ฟื้นตัวทางเศรษฐกิจในอนาคต ซึ่งรัฐบาลควรเร่งหามาตรการกระตุ้นกำลังซื้อผู้บริโภคมากขึ้น
ปัจจัยลบ –
– สัญญาน้ำมันดิบ WTI ร่วงลง 2.25 ดอลลาร์ -2.4% ปิดที่ 92.09 ดอลลาร์/บาร์เรล แต่ปรับตัวขึ้น 3.5% ใน รอบสัปดาห์ ถูกกดดันจากภาวะชะงักงันในการขนส่งน้ำมันในอ่าวเม็กซิโกที่อาจจะเกิดขึ้นเพียงในระยะสั้นเท่านั้น และอิหร่านส่งสัญญาณใกล้บรรลุข้อตกลงนิวเคลียร์กับชาติมหาอำนาจ ซึ่งจะปูทางให้อิหร่านกลับมาส่งออกน้ำมันอีกครั้ง
– ไต้หวันปฏิเสธหลักการ “หนึ่งประเทศ สองระบบ” ที่รัฐบาลจีนเผยแพร่ในสมุดปกขาวเพื่อแสดงจุดยืนของจีนเรื่องไต้หวัน
– EU คว่ำบาตรการนำเข้าถ่านหินจากรัสเซีย มีผลบังคับใช้เต็มรูปแบบตั้งแต่ช่วงเที่ยงคืนของวันพุธที่ 10 ส.ค. ตามเวลาท้องถิ่น เป็นบทลงโทษสำคัญในมาตรการคว่ำบาตรรัสเซียฉบับที่ 5 เพื่อลงโทษรัสเซียฐานรุกรานยูเครน
+/- ศบค.รายงานสถานการณ์การแพร่ระบาดของไวรัสโควิด-19 ในประเทศวันนี้ ป่วยรายใหม่รักษาในรพ. 1,663 ราย มีผู้เสียชีวิต 30 ราย รักษาหาย 2,335 ราย
แนวโน้มตลาดวันนี้
คาดดัชนีในวันนี้มีโอกาสปรับตัวขึ้นตามทิศทางตลาดต่างประเทศ โดยได้แรงหนุนจากสัญญาณเงินเฟ้อที่ลดลง และ ความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหรัฐที่เพิ่มขึ้น ขณะที่นักลงทุนยังติดตามผลประกอบการของบริษัทจดทะเบียนที่ทยอยออกมาต่อเนื่อง มองกรอบดัชนีในวันนี้ที่ 1,610-1,630 จุด
กลยุทธ์การลงทุน
- กนง.ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยบาย 0.25% + หุ้นแบงก์ได้ประโยชน์จากธปท.เลิกเพดานจ่ายปันผลและทิศทางดอกเบี้ยขาขึ้น เราชอบแบงก์ใหญ่ KBANK BBL SCB KTB TISCO
- ผู้ป่วยต่างชาติเพิ่มขึ้น : BH BDMS D
- โครงการคนละครึ่งเฟส 5 : TNP KK BJC MAKRO CBG OSP TKN ICHI SAPPE
- MSCI Global Standard เพิ่มหุ้นเข้าคำนวณ มีผล 31 ส.ค. : KBANK
- ผลประกอบการหุ้นกลุ่มโรงแรมเริ่มฟื้นตัว : MINT ERW CENTEL AWC SHR
หุ้นรายงานพิเศษ
SMPC “คาดผลประกอบการปี 65 ทำ New High” (Bloomberg consensus 19.00 บาท)
- งวด 2Q65 บริษัทมีกำไร 242 ลบ. -16.6%QoQ +38.8%YoY โดยปริมาณจำหน่ายถังแก๊ส 1.6 ล้านใบ หดตัวทั้ง QoQ และ YoY ที่ 1.9 ล้านใบ สาเหตุจากปัญหาการขนส่งช่วงปลายเดือนมิ.ย. ส่งผลให้บริษัทมีรายได้ 1,396 ลบ. -9.0%QoQ +22.8%YoY อย่างไรก็ตาม รายได้อ่อนตัวน้อยกว่าปริมาณขายที่ลดลง เนื่องจากการปรับราคาขายเพื่อให้สอดคล้องกับราคาเหล็กที่ปรับตัวขึ้น ส่วน %GPM เร่งขึ้นมาที่ 28.3% (2Q64 = 26.4%, 1Q65 = 26.8%) ได้ผลบวกจากค่าเงินบาทที่อ่อนค่าลง ซึ่งบริษัทมียอดขายในต่างประเทศราว 90%
- แนวโน้มทั้งปี 65 บริษัทคงเป้าปริมาณขายถังแก๊สที่ 8.0 ล้านใบ โดยช่วง 1H65 ขายไป 3.5 ล้านใบ และยังมีถังแก๊สค้างสต็อกรอส่งมอบอีก 4 แสนใบ โดยดีมานด์ในแถบประเทศ North America และ Africa ยังคงสูง ช่วยสนับสนุนเป้ารายได้ปีนี้เติบโตราว 10-15% ทำ New High ขณะที่ %GPM ในช่วง 2H65 คาดจะทรงตัวสูงที่ระดับ 28% จากแนวโน้มเงินบาทที่ยังคงอ่อนค่า อย่างไรก็ตาม ความเสี่ยงของผลประกอบการในปีนี้จะมาจากการขาดแคลนเรือขนส่ง ทำให้การส่งมอบสินค้าอาจไม่เป็นไปตามเป้า ซึ่งบริษัทพยายามแก้ไขด้วยการจองเรือขนส่งล่วงหน้า
- ความเห็น เรามีมุมมองเชิงบวกต่อผลการดำเนินงานปี 65 ที่คาดว่ารายได้จะทำ New high จากช่วง 1H65 ทำ รายได้ 2,930 ลบ. ขณะที่ปี 65 Bloomberg Consensus คาดรายได้ ราว 6,129 ลบ. และงวด 1H65 บริษัทมีกำไร 531 ลบ. ขณะที่ทั้งปี คาดกําไร 975 ลบ. คิดเป็น 54% ของ ประมาณการปี65
หุ้นมีข่าว
(0) PTT (Bloomberg Consensus46.75) รายงานกำไร 2Q65 ตามคาดที่ 3.88 หมื่นลบ. +58% YoY และ +52%QoQ โดยได้แรงหนุนจากธุรกิจสำรวจและผลิต และธุรกิจโรงกลั่นที่ผลประกอบการปรับตัวดีขึ้นตามราคาน้ำมันและค่าการกลั่นที่ปรับตัวขึ้น อย่างไรก็ตาม เรามีมุมมอง Neutral เนื่องจาก 3Q65 ผลประกอบการถูกกดดันจากราคาน้ำมันที่ปรับตัวลงและค่าการกลั่นที่อ่อนค่าลง โดยเรายังแนะนํา “ซื้อ” รับปันผล 5-6%
(0) OR (Bloomber Consensus 28.90) รายงานกำไร 2Q65 ที่ 6.58 พันลบ.ดีกว่าคาด 23% โดยได้แรงหนุนจากค่าการตลาดที่ปรับตัวขึ้น 41%QoQ สู่ 1.61 บาท เนื่องจากมีความต้องการใช้น้ำมันอากาศยานเพิ่มขึ้น ขณะที่ร้าน Amazon มีการขยายสาขาสู่ 3,728 สาขาเพิ่มขึ้น 276 สาขาจากปีก่อน และมียอดขายรวม 91 ล้านแก้วเพิ่มขึ้น 30% จากปีก่อน
ความเห็น เรามีมุมมอง Nuetral เนื่องจาก 3Q65 เป็นฤดูฝนทำให้ประชาชนเดินทางลดลง อีกทั้งราคาน้ำมันที่ปรับตัวลงเป็นปัจจัยกดดันต่อค่าการตลาดเพิ่มเติม อย่างไรก็ตาม OR มีการขยายธุรกิจใหม่อย่างต่อเนื่อง เราจึงแนะนำ “ลงทุนระยะยาว”
(+) KEX (Bloomberg consensus 19.50 บาท) เปิดแผนลงทุน (Joint Venture) กับ Hive Box ซึ่งเป็นผู้นำบริการสมาร์ทล็อกเกอร์ในประเทศจีน จัดตั้งบริษัทให้บริการรับ-ส่งพัสดุแบบ End-to-End แก่ลูกค้าด้วยเทคโนโลยีล้ำสมัย หวังหนุนการเติบโตและสร้างแหล่งรายได้ใหม่ให้แข็งแกร่ง พร้อมเผยครึ่งปีแรก 2565 ยอดส่งพัสดุโต 35.7% (ที่มา ทันหุ้น)
(+) BIZ (ราคาเหมาะสม 6.58 บาท) กางแผนครึ่งปีหลัง เดินหน้าประมูลงานกว่า 1.7 พันล้านบาท เติมงานในมือเพิ่มจากปัจจุบันอยู่ที่ 1.2 พันล้านบาท มั่นใจผลงานครึ่งปีหลังดีกว่าครึ่งปีแรก ส่วนโรงพยาบาลเฉพาะทางมะเร็ง คงเป้ารายได้ 80-100 ล้านบาท มั่นใจ 5 ปี ถึงจุดคุ้มทุน เผยไตรมาส 2/2565 มีรายได้กว่า 222.41 ล้านบาท (ที่มา ทันหุ้น)
ปัจจัยจับตาในประเทศ
- สัปดาห์ที่ 3 สภาอุตสาหกรรมแห่งประเทศไทย (ส.อ.ท.) แถลงยอดการผลิตและส่งออกรถยนต์ รถจักรยานยนต์และชิ้นส่วนยานยนต์
- 15 ส.ค. สํานักงานสภาพัฒนาการเศรษฐกิจและสังคมแห่งชาติ (สภาพัฒน์) แถลงตัวเลข GDP 2Q65
- สัปดาห์ที่ 4 กระทรวงพาณิชย์ แถลงตัวเลขการ ส่งออก-นำเข้า
- 24 ส.ค. คณะกรรมการนโยบายการเงิน (กนง.) เปิดเผยรายงานการประชุมของวันที่ 10 ส.ค.
- 24-26 ส.ค. ตลท.จัดงาน Thailand Focus 2022
- สัปดาห์ที่ 5 สํานักงานเศรษฐกิจการคลัง (สศค.) รายงานภาวะเศรษฐกิจการคลัง ภาวะเศรษฐกิจภูมิภาค ดัชนีความเชื่อมั่นอนาคตเศรษฐกิจภูมิภาค
- 31 ส.ค. ธนาคารแห่งประเทศไทย (ธปท.) รายงานภาวะเศรษฐกิจไทย
ปัจจัยจับตาต่างประเทศ
- 15 ส.ค. จีน รายงานการผลิตภาคอุตสาหกรรม เดือนก.ค.
สหรัฐ รายงานดัชนีภาคการผลิต (Empire State Manufacturing Index) เดือนส.ค.จากเฟด นิวยอร์ก ดัชนีตลาดที่อยู่อาศัยเดือนส.ค.จาก สมาคมผู้สร้างบ้านแห่งชาติ (NAHB)
- 16 ส.ค. อียู รายงานดุลการค้าเดือนมิ.ย. ดัชนีความเชื่อมั่นทางเศรษฐกิจเดือนส.ค.จากสถาบัน ZEW
สหรัฐ รายงานการเริ่มสร้างบ้านและการอนุญาตก่อสร้างเดือนก.ค. การผลิตภาคอุตสาหกรรมเดือน ก.ค.
- 17 ส.ค. สหรัฐ รายงานยอดค้าปลีกเดือนก.ค. สต็อกสินค้าคงคลังภาคธุรกิจเดือนมิ.ย. สต็อกน้ำมันรายสัปดาห์จากสำนักงานสารสนเทศด้านพลังงานสหรัฐ (EIA) คณะกรรมการกำหนดนโยบายการเงินของธนาคารกลางสหรัฐ (FOMC) เปิดเผยรายงานการประชุมวันที่ 26-27 ก.ค.
