บล.กสิกรไทย:
HANA: ราคาพื้นฐาน 56.00 บาท
- ราคาปิด(24/08/2026) : 45.75
- 2H26 กำไรฟื้นต่อเนื่อง หนุนจาก Semiconductor cycle ฟื้น, OSAT utilization สูงขึ้น และโครงการ AI เริ่ม ramp-up ขณะที่ PMS มีแนวโน้มขาดทุนน้อยลง
- AI เป็น Growth driver ใหม่ Phononic และ High-density PCBA เริ่มผลิตใน 3Q26 และคาด mass production ภายใน 4Q26 ขณะที่ CPO เป็น upside ระยะยาว
- ปรับกำไรปี 2026–28 ขึ้น 21%/31%/33% คง “ซื้อ” และเพิ่ม TP เป็น 56 บาท จากคำสั่งซื้อใหม่และ GPM ที่ดีขึ้น พร้อมเปลี่ยน valuation เป็น EV/EBITDA 11.9x
- Advertisement -
