ต่างชาติขายสุทธิค่อนข้างมาก แต่ยังไม่ได้คาดคิดว่าหุ้นไทยจะกลับเป็นขาลง คืนนี้รอ Jackson Hole
MARKET UPDATE
DJIA เมื่อคืนปิดบวก 105 จุด (+0.2%) ฝั่ง Nasdaq แข็งแกร่งด้วยผลประกอบการของ NVIDIA ช่วยหนุนจิตวิทยาใน SEMI ด้านราคาน้ำมันดิบ BRT ปิดบวก 2% หลังจากหนังสือพิมพ์ระบุว่า TRUMP ไม่สนใจที่จะกลับไปใช้ MOU ที่เคยตกลงไว้กับทางการของ IRAN
MARKET OUTLOOK
ปัจจัยต่างประเทศ
นักลงทุนหันไปให้น้ำหนักกับผลประกอบการและคาดการณ์รายได้อนาคตของ NVIDIA ที่ยังเติบโตได้ปีละ 50-60% ทำให้นักลงทุนเชื่อว่าความต้องการ Semiconductor ยังแข็งแกร่งแต่ก็กลายเป็นว่า Sector อื่นๆปรับลง สะท้อนเม็ดเงินในตลาดที่จำกัด (Health, Finance ปรับลง) ฝั่งตัวเลขเศรษฐกิจมีรายงานดุลการค้าสหรัฐฯพบว่าขาดดุลมากกว่าคาดการณ์และคนขอรับสวัสดิการว่างงานที่ 2.03 แสนราย คืนนี้รอติดตามปัจจัยสำคัญได้แก่ประชุม Jackson Hole นักลงทุนน่าจะจับตาดูการแถลงของประธาน FED ทั้งทิศทางดอกเบี้ยและการเข้ามาดูแลตราสารหนี้ หากส่งสัญญาณดูแลเชื่อว่าตลาดหุ้นจะตอบรับเชิงบวกและทองคำเช่นกัน
ปัจจัยในประเทศ
พาณิชย์รายงานมูลค่าส่งออก ก.ค. +21.6%YoY แรงหนุนจากสินค้าอิเล็กทรอนิกส์ และเกี่ยวข้องกับ Technology แต่อย่างไรก็ตามพาณิชย์กังวลกับสถานการณ์ในตะวันออกกลางที่อาจส่งผลให้ต้นทุนพลังงานผันผวน มองบวกกับหุ้น Theme AI Relate (AMATA WHA GPSC GULF DELTA HANA KCE) ฝั่ง SET วานนี้ต่างชาติขายสุทธิมากถึง 5.4 พันล้านบาท กลุ่มที่ปรับลงแรงได้แก่ธนาคารอาจเป็นเพราะ PBV ที่เริ่มสูง
วันนี้คาด SET กรอบ 1585 – 1610 เช้านี้ KOSPI -1.5% อาจกดดัน TECH กลยุทธ์เน้นที่กลุ่มน้ำมัน (PTTEP PTTGC PTT) สื่อสาร (TRUE ADVANC) Domestic Play ที่ธุรกิจแข็งแกร่ง (CPALL CPN BDMS BCH MINT CENTEL TIDLOR MTC SAWAD WHA)
TOP PICK
BCH ซื้อ ราคาเป้าหมาย 13.20 Bt
คาดกำไร 2H26 จะทำได้ตามประมาณการ เนื่องจากเป็นช่วง High Season และรายได้ผู้ป่วยต่างชาติใน 2H26 โดยคาดจะเติบโต YoY
WHA ซื้อ ราคาเป้าหมาย 5.6 Bt
แม้ว่า Data Center อาจจะถูกควบคุมจากภาครัฐฯมากขึ้น ซึ่งผู้บริหารให้ข้อมูลว่ายังมีลูกค้าในอุตสาหกรรมอื่นที่แสดงความต้องการเข้ามาซื้อที่ดินอยู่
