บล.กรุงศรีฯ:
BANPU Update : ราคาหุ้นวันนี้ปรับขึ้นเด่น ปัจจัยหนุนจากทิศทางราคาถ่านหินและก๊าซธรรมชาติทรงตัวสูง และ มี Upside ส่วนเพิ่ม BKV บริษัทลูกในสหรัฐ ลงนาม secure turbine 2 ตัว สำหรับโรงไฟฟ้ากำลังการผลิตรวม 1.2 GW
KSS ประเมิน upside risk จากการขยายกำลังการผลิตไฟฟ้า ใน U.S. (ประเมินเบื้องต้น 1.2 บาท/หุ้น) กลยุทธ์แนะนำ ซื้อ BANPU ราคาเป้าหมายทางพื้นฐาน 17.0 บาท
Fact : ราคาหุ้น BANPU วันนี้ +5.5%d-d Outperform SET Index -0.23%
Key Idea KSS มองปัจจัยหนุนต่อราคาหุ้น BANPU ในระยะถัดไป
1)สถานการณ์สงครามในตะวันออกกลางที่มีแนวโน้มยืดเยื้อไปจนถึงการเลือกตั้งกลางเทอมสหรัฐ เดือน พ.ย. 2026 คาดจะทำให้ราคาถ่านหิน และก๊าซธรรมชาติ ทรงตัวในระดับสูง (นับตั้งแต่ต้นเดือน (mtd) ราคาถ่านหิน New Castle +2.56%, ก๊าซธรรมชาติ NYMEX +7.8%mtd บวกต่อผลประกอบการ BANPU
2) BKV บริษัทลูกในสหรัฐ ลงนาม secure turbine 2 ตัว สำหรับโรงไฟฟ้ากำลังการผลิตรวม 1.2 GW โดยได้ guarantee จากทาง Hyper scaler ที่คาดว่าจะซื้อไฟจากโครงการควบคู่ไปก่อน ในช่วง process เจรจาเรื่อง PPA ให้เรียบร้อย โดยจะเปิดเผยชื่อช่วงต้นปี 2027 KSS มองประเมิน upside risk จากการขยายกำลังการผลิตไฟฟ้า ใน U.S.(ประเมินเบื้องต้น 1.2 บาท/หุ้น)
กลยุทธ์ แนะนำ “ซื้อ” ราคาเป้าหมายทางพื้นฐาน 17.0 บาท
แนวรับ 14.70 /14.40 แนวต้าน 15.50/15.90 จุด Cut loss < 14.20
