น้ำมันและ Yield นิ่งๆ แต่จีนกระตุ้นเศรษฐกิจ x ภายในจะหนุน
คาด SET วันนี้ “Sideways/Up” ต้าน 1,585/1,590 จุด รับ 1,565/1,560 จุด
จิตวิทยาลงทุนสินทรัพย์เสี่ยงปัจจัยมหภาคกลางๆ แม้สงครามยังไม่นิ่งและมีภาพความรุนแรง แต่อีกด้านมีภาพคลายลง อาทิ การกลับมาส่งออกน้ำมันของรัสเซียและจีน ราคาน้ำมันดิบ Brents เช้านี้แกว่งทรงตัว 103-104 เหรียญฯ เพิ่มเล็กน้อยจากช่วงวันศุกร์เย็น ขณะที่ US Bond Yield ยังแกว่งรอข้อมูลใหม่อาทิ สงครามและฝั่งเงินเฟ้อ CPI ก.ย. 26 วันที่ 14 ต.ค. แต่ระยะสั้นฝั่งเอเชียฝั่งจีนและภายในโทนบวก จีนมีกระแสกระตุ้นเศรษฐกิจเม็ดเงิน 5.5 แสนล้านหยวน (0.4% ของ GDP) ภายใน Fund Flows ชะลอขายหุ้นต่อเนื่อง หลัง US Bond Yield ชะลอขึ้น ด้านความเสี่ยงสถานการณ์น้ำท่วม ฝนท้ายเขื่อน 9-13 ต.ค. ช่วงแรก 10-11 ต.ค. ที่เสี่ยงต่อพื้นที่ เศรษฐกิจหลัก กทม. ผลกระทบจำกัด ผสาน สัปดาห์นี้มีจิตวิทยาบวกไทยเป็นเจ้าภาพจัดงาน World Bank- IMF Meeting 2026 คาดดึงแขกร่วมงาน 1.5-2.0 หมื่นราย (3-4% ของนักท่องเที่ยวต่อสัปดาห์) และเม็ดเงินเข้าระบบเศรษฐกิจ รวมถึงความเชื่อมั่นธีมลงทุนที่รัฐฯผลักดันแนวคิดสู่ต่างชาติผ่านงานดังกล่าว
หุ้นธีมเด่นวันนี้
1) กลุ่มที่ได้แรงส่งจีนกระตุ้นเศรษฐกิจต่อเนื่องขึ้น ปิโตรเคมี PTTGC, SCC, IVL
2) กลุ่มได้จิตวิทยา Yield ชะลอปรับขึ้น ชิ้นส่วน DELTA, KCE ไฟฟ้า GULF, BGRIM, GUNKUL
3) หุ้นรับกระแสไทยเจ้าภาพประชุม World Bank-IMF 2026 ท่องเที่ยว AWC, ERW, CENTEL สนามบิน AOT ธีมลงทุน ธนาคาร (ตั้งรับ) KTB, KBANK นิคม AMATA, WHA ค้าปลีก (เก็งกำไรสั้น) CPALL, BJC, CRC
KSS Alpha Espresso Picks: SCC PTTGC (Energy Security x จีนกระตุ้นเศรษฐกิจเร่งต่อเนื่องขึ้น) DELTA (AI CAPEX cycle)
Key Factors:
(*/+) War/Oil: สงครามสหรัฐฯ – อิหร่านผันผวน ลบ คือ อิหร่านเพิ่มการโจมตีเรือผ่านช่องแคบฮอร์มุซ สนามบินกรุงริยาดของซาอุฯถูกโจมตี ขณะที่พายุเข้ากระทบผู้ประกอบการพลังงานอ่าวเม็กซิโก แต่ภาพรัสเซียตกลงกลับมาส่งออกน้ำมันดีเซลเริ่ม 3.0 แสนตัน+จีนที่มีกระแสกลับมาส่งออกน้ำมันสำเร็จรูป ราคาน้ำมันดิบ Brents เช้านี้ทรงๆช่วงไทยปิดตลาดวันศุกร์ราว 102-103 เหรียญฯ ขณะที่รายงานความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหรัฐฯ ยังต่ำลงต่อเนื่อง จำกัดการขึ้น US Bond Yield 2 และ 10 ปี เพิ้มขึ้นเล็กน้อย จิตวิทยากลางต่อสินทรัพย์เสี่ยง ขณะที่น้ำมันดิบ YTD ที่ 88.9 เหรียญฯ ยังหนุนกำไร SET
(+) CH Stimulus: รัฐบาลจีนประกาศดึงโควตากู้เงินเบิกจ่ายในอดีตไม่หมดออกมา 5.5 แสนล้านหยวน (ราว 0.4% ของ GDP) มาเร่งอัดฉีดในงวด 4Q26 เพื่อเสริมสภาพคล่องท้องถิ่น และเร่งลงทุนโครงสร้างพื้นฐาน บวกต่อหุ้นไทยกลุ่ม China Plays ปิโตรเคมี
(+) TH Flood: ช่วงเฝ้าระวังสถานการณ์น้ำในประเทศ 9-14 ต.ค. โดย กทม. พื้นที่สำคัญเศรษฐกิจช่วงเสี่ยงสุด 10-11 ต.ค. สถานการณ์อยู่ในระดับไม่มีผลกระทบรุนแรง บวกต่อ SET ที่ยังต่ำกว่าช่วงก่อน กทม น้ำท่วมปลาย ก.ย. 26 ราว -1.9% และธนาคาร
(*/+) Electronics: หุ้น CCET รายงานยอดขาย ก.ย. 26 เติบโตแรง +16.6%y-y, +78.1%m-m เด่นสอดคล้องยอดส่งออกเกาหลีใต้ ไต้หวันที่รายงานช่วงก่อนหน้า ประเมิน Sentiment บวกต่อหุ้น CCET และจิตวิทืยาบวกต่อหุ้นชิ้นส่วนอื่นๆ อาทิ DELTA , HANA โดยเฉพาะ DELTA ไต้หวันคาดรายงานยอดขาย ก.ย. 26 ช่วงสัปดาห์นี้
(*) To monitor: 1)สงครามสหรัฐฯ – อิหร่าน 2) ยอดขาย ก.ย. 26 DELTA ไต้หวัน 3) 14 ต.ค. เงินเฟ้อ CPI สหรัฐฯ 3) 12-13 ต.ค. สถานการณ์น้ำ 4) 12-18 ต.ค. ไทยเป็นเจ้าภาพงาน World Bank-IMF บวกหุ้นท่องเที่ยว ธนาคาร Infra Tech 5) 14-21 ต.ค. กำไร 3Q26 กลุ่มธนาคาร นำโดย TISCO จับตาผลกระทบน้ำท่วมต่อคุณภาพสินทรัพย์
Technical Focus 12 ตุลาคม 2569
คาดการณ์แนวโน้ม SET INDEX วันนี้ : “ผันผวน เน้นแนวรับ 1,565 / 1,560 แนวต้านจำกัด 1,585 / 1,590” กราฟ SET เกิด Technical rebound ใกล้กับแนวต้านที่กำหนด แต่ยังคงปิดต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยทุกเส้นอีกครั้ง ในขณะที่เครื่องมือทางเทคนิคส่วนใหญ๋ยังมีสัญญาณเชิงลบต่อเนื่อง อาทิ Modified stochastic, RSI และ MACD ที่ติดลบต่อเนื่อง ส่วน Volume ยังคงมีภาพชะลอตัว จึงให้น้ำหนัก SET ยังแกว่งตัวผันผวน และอยู่ในด้านประคองตัวเหนือแนวรับ 1,570 /1,566 จุด โดยวางแนวต้านจำกัดที่บริเวณ 1,585 / 1,590 จุด
คำแนะนำ :
1.) นักลงทุนระยะสั้น และ ระยะกลาง อยู่ในด้าน Trading buy อิงแนวรับ / แนวต้านที่กำหนด
2.) นักลงทุนระยะยาว ยังแนะนำถือลงทุน
เก็งกำไร
- SCGP เป้าหมาย 31.50 / 32.25 แนวรับ 29.75 จุดตัด 29.00
- BGRIM เป้าหมาย 19.70 / 20.00 แนวรับ 19.10 จุดตัดขาดทุน 18.70
- EPG เป้าหมาย 6.70 / 7.05 แนวรับ 6.40 จุดตัดขาดทุน 6.20
- STA เป้าหมาย 24.20 / 24.90 แนวรับ 23.40 จุดตัดขาดทุน 23.00
Depositary Receipts (DR)
- NEM23 เป้าหมาย 2.56 / 2.64 แนวรับ 2.44 จุดตัดขาดทุน 2.36
KSS Commodities Update – 12-ต.ค.-26
- น้ำมันดิบ Brent -1.07%DoD ปิดที่ US$ 103.6/barrel
- น้ำมันดิบ West Texas -1.06%DoD ปิดที่ US$ 90.88/barrel
- ถ่านหินล่วงหน้า Newcastle -0.40%DoD ปิดที่ US$ 148.85/ตัน
- ก๊าซธรรมชาติ NYMEX 1.64%DoD ปิดที่ US$3.22/MMBtu
- น้ำตาล 0.50%DoD ปิดที่ 20.25US$/lb
- ถั่วเหลือง 0.35%DoD ปิดที่ 1292 US$/bu
- น้ำมันปาล์ม -1.93%DoDปิดที่ 4362Myr/mt
- ยาง TOCOM 0.46%DoD ปิดที่ 459.8JPY/kg
- เหล็กเส้น 0.84%DoD ปิดที่ 478 CNY/MT
- ดัชนีค่าระวางเรือ BDI -2.00% ปิดที่ 2973 จุด
- ราคาทองคำ 1.49% ปิดที่ 4194.24 US$/Oz
- ราคาบิทคอย 0.73% ปิดที่ 83578.67 USD
