บล.กสิกรไทย:
GULF : ยังคงอยู่ในวิถีการเติบโต
- GULF รายงานกำไรสุทธิไตรมาส 3/2567 ที่ 6.0 พันลบ. เพิ่มขึ้น 79% YoY และ 27% QoQ หากไม่รวมกำไรจากอัตราแลกเปลี่ยนที่เกิดจากค่าเงินบาทแข็งตัว กำไรปกติอยู่ที่ 4.7 พันลบ. เพิ่มขึ้น 12% YoY แต่ลดลง 1% QoQ สูงกว่าที่เราคาดการณ์ไว้ 7%
- GULF ยังคงมุ่งเน้นพลังงานหมุนเวียนในประเทศและโรงไฟฟ้าก๊าซธรรมชาติ โดยมีการเติบโตระยะยาวจากพลังน้ำและอยู่ในตำแหน่งที่แข่งขันได้ในการประมูลพลังงานหมุนเวียนในอนาคต
- ธุรกิจศูนย์ข้อมูลของ GULF จะเปิดตัวเฟสแรก (25 MW) ในต้นปี 2568 โดยมีแผนขยายขนาดเป็น 100 MW เพื่อตอบสนองอุปสงค์เทคโนโลยีขั้นสูง
- มุมมองของเรา แม้บรรยากาศการประชุมจะโทนเป็นกลางและไม่มีการประเด็นใหม่ที่มีนัยสำคัญ แต่เรายังคงมีมุมมองเชิงบวกต่อศักยภาพการเติบโตในระยะยาวของ GULF โครงการในมือที่แข็งแกร่งของบริษัทฯ ความสามารถในการลงทุนที่เพิ่มขึ้นหลังการเปลี่ยนผ่านเป็น NewCo และความได้เปรียบทางการแข่งขันในการพัฒนาโครงการเป็นรากฐานของการเติบโตที่ยั่งยืน
- แนะนำ “ถือ” และ TP ที่ 64.50 บาท เนื่องจากมูลค่าหุ้นที่ค่อนข้างสูง แม้ยังคงมุมมองเชิงบวกต่อแนวโน้มระยะยาวของ GULF
- Advertisement -
