รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน
INVESTMENT STRATEGY
Sideways : FED ยังไม่รีบขึ้นดอกเบี้ย
วันนี้คาด SET แกว่ง Sideways ในกรอบแนวรับ 1,560 จุด และแนวต้าน 1,580 จุด เน้นหุ้นกำไร 2Q64 ดี โดย ATO Picks แนะนำ “SCC, MTC”
SCC
คาดกำไร 2Q64 จะทำจุดสูงสุดในรอบ 17 ไตรมาสที่ 15,000 ล้านบาท (+1%QoQ, +60%YoY) แรงหนุนจากธุรกิจปิโตรเคมี โดยกำลังการผลิตใหม่ MOCD หนุนปริมาณขายเพิ่มเป็น 5 แสนตัน (+2%QoQ, +2%YoY) และ ได้สเปรด HDPE, PP และ PVC ดีในครึ่งแรกของ 2Q64
เป้าหมายเชิงกลยุทธ์ 520 บาท
MTC
คาดกำไร 2Q64 ที่ 1.38 พันล้านบาท เพิ่มขึ้น 9% YoY และทรงตัว QoQ หนุน แรงหนุนจากสินเชื่อ 2Q64 คาดจะเติบโต 26.0% YoY และ 7.9% QoQ แตะ 5.5 -6.0 พันล้านบาท เติบโตรายไตรมาสที่สูงสุดเป็นประวัติการณ์ ผสานการควบคุมต้นทุนที่ดี คาดชดเชย NIM ที่ลดลง
เป้าหมายเชิงกลยุทธ์ 68 บาท
INVESTMENT THEME
FED ยังไม่รีบขึ้นดอกเบี้ย
FED ยังไม่รีบขึ้นดอกเบี้ย : จากถ้อยแถลงของนายเจอโรม โพเวล ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ (FED) ที่แถลงภาพรวมรอบครึ่งปีว่าด้วยนโยบายการเงินและภาวะเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ต่อคณะกรรมกาธิการบริการการเงินประจำสภาผู้แทนราษฎร เมื่อคืนที่ผ่าน โดยใจความหลัก คือ โพเวลมองว่าจากเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ณ
ขณะนี้ อาจจะเร็วเกินไปหากจะต้องปรับเปลี่ยนนโยบาย บ่งชี้ถึงการลดวงเงิน QE ในระยะอันใกล้อาจยังไม่เกิดขึ้น รวมถึง FED อาจไม่เร่งขึ้นดอกเบี้ยเร็วเกินไปนัก แม้ว่าเงินเฟ้อสหรัฐฯ ปรับตัวขึ้นต่อเนื่อง และในช่วง 1-2 เดือนยังมีโอกาสอยู่ในระดับสูงต่อเนื่อง แต่เชื่อว่าระยะถัดไปเงินเฟ้อจะค่อยๆ ลดลงมาสู่ระดับปานกลาง จากมุมมองดังกล่าวถือเป็นจิตวิทยาบวกต่อตลาดหุ้น
จับตารายงานกำไรกลุ่มธนาคาร : เข้าสู่ช่วงการรายงานผลการดำเนินงานของบริษัทจดทะเบียน โดยจะเริ่มที่กลุ่มธนาคารพาณิชย์ ซึ่งเราคาดกำไรรวมที่ 3.53 หมื่นล้านบาท +53% YoY (จากต้นทุนเครดิตที่ลดลง) แต่ลดลง -10% QoQ (เนื่องจากการตั้งสำรองที่สูงขึ้นและ NIM ที่ลดลง) โดยการเติบโตของสินเชื่อมีแนวโน้มดีขึ้น QoQ ขณะที่ NIM น่าจะได้รับแรงกดดันจากลูกค้าต้องการเข้าโครงการบรรเทาหนี้จากการระบาดระลอกใหม่ โดย TISCO คาดจะรายงานเป็นธนาคารแรกวันนี้ที่ 1,728 ล้านบาท (+30%YoY, -2%QoQ) ส่วนธนาคารอื่นคาดจะรายงานในช่วงวันที่ 19-21 ก.ค.
MARKET SUMMARY
วานนี้ SET แกว่งแคบ มีแรงกดดันจากตัวเลขเงินเฟ้อสหรัฐฯที่เร่งตัวขึ้น แต่ก็มีแรงซื้อกลับในหุ้นที่คาดแนวโน้มกำไรดี โดย SET ปิดที่ 1,569.70 (-1.29) มูลค่าการซื้อขาย 7.3 หมื่นล้านบาท (เทียบกับวันก่อนหน้า 7.5 หมื่นล้านบาท)
โดยนักลงทุนต่างชาติขายหุ้นไทย 887 ลบ. (นักลงทุนสถาบันซื้อ 461 ลบ. ส่วนตลาด TFEX นักลงทุนต่างชาติเปิด Short Futures ที่ 5,569 สัญญา)
EYES ON
14 ก.ค. PPI ของ US, ผลผลิตภาคอุตสาหกรรมของยูโรโซน, ปธ.เฟดแถลงต่อคณะกรรมาธิการการธนาคารประจำสภาผู้แทนราษฎร
15 ก.ค. ดัชนี 2Q64 GDP ของจีน, ยอดขายบ้านใหม่ของจีน, ยอดขายปลีกของจีน, ผลผลิตภาคอุตสาหกรรมของจีน, ปธ.เฟดแถลงต่อคณะกรรมาธิการประจำวุฒิสภา
16 ก.ค. ดุลการค้ายูโรโซน, CPI ของ ยูโรโซน
