ตลาดหุ้นวานน้ี:

SET Index ปรับตัวลงทดสอบแนวรับ 1,530 จุดตามคาดก่อนที่จะปิดลบ 17.15 จุด ณ สิ้นวัน จากแรงเทขายสินทรัพย์เสี่ยงระยะสั้นทั่วโลก กลุ่มพลังงานถูกกดดันจากราคาน้ำมันดิบที่ปรับลงแรง ส่วน Domestic Play ถูก กระทบจากการ Lockdown คือเข้มขึ้น สถาบันในประเทศและ นักลงทุนต่างชาติขายสุทธิในตลาดหุ้นหนาแน่น 5.4 พันลบ. และ 811 ลบ.ตามลำดับ (ต่างชาติ Short Index Futures สูงถึง 3.2 หมื่นสัญญา)

แนวโน้มตลาดวันนี้:

เราคาด SET Index จะเกิด Technical Rebound ระยะสั้นจากฐานแนวรับสำคัญ 1,530 จุด ขึ้นทดสอบบริเวณ 1,545-1,550+- จุด จากบรรยากาศการลงทุนที่ผ่อนคลายมากขึ้น และเม็ดเงินเริ่มไหลกลับ เข้าสินทรัพย์เสี่ยงระยะสั้น อย่างไรก็ตามเรายังประเมิน Upside ของดัชนียังไม่กว้างนัก เนื่องจากยังถูกกดดันจากสถานการณ์ COVID-19 ในประเทศ ท่ียังน่าเป็นห่วงรวมถึงผลกระทบจากการ Lockdown ซึ่งทำให้ประมาณการกำไรปี 2021 ของบริษัทจดทะเบียนท่ี BB Consensus คาด EPS84 บาท มี Downside รวมถึงแนวโน้มกำไร 2Q21-3Q21 ที่ไม่สดใสยังกดดัน เรายังประเมินปัจจัยสำคัญที่จะทำให้เศรษฐกิจฟื้นตัวอย่างยั่งยืน คือการเร่งนำเข้าและฉีดวัคซีน COVID-19 ให้รวดเร็วที่สุด ในเชิงกลยุทธ์ยังเน้นเลือกลงทุนในหุ้นที่มีปัจจัยบวกเฉพาะตัว และธุรกิจไม่ถูกกระทบจากมาตรการคุมเข้ม และมีแนวโน้มกำไร 2Q21-3Q21 ที่แข็งแกร่ง ได้แก่ กลุ่มการแพทย์ กลุ่มขนส่ง (เรือ) กลุ่มเทคโนโลยี กลุ่มส่งออกอย่างอิเล็กทรอนิกส์และยานยนต์ ส่วนจังหวะอ่อนตัวลงหาแนวรับ 1,530+- จุด ยังมองเป็นจังหวะในการสะสมหุ้น รอการฟื้นตัวช่วงปลายปีต่อเนื่องปีหน้า

กลยุทธ์: เก็งกำไรรายตัวที่มีประเด็นบวกเฉพาะตัวและงบ 2Q21 โดดเด่น// สะสมหุ้นพื้นฐานบริเวณ 1,530+- จุด หุ้นเด่นเดือน ก.ค.: BDMS, DOHOME, EPG, KCE, SONIC

หุ้นเด่นวันนี้: NSL

  • แนะนา “ซื้อ ” ราคาเป้าหมายปี 2022 ท่ี 19 บาท
  • แนวโน้มกำไร 2Q21 ทำ New High +11% Q-Q, +107% Y-Y จาก แซนด์วิชอบร้อนที่เป็นสินค้าขายดีของบริการ Delivery ของ 7-11 และดีกว่าผลการดำเนินงานโดยรวมของ CPALL ที่ถูกกระทบจาก COVID-19
  • มาตรการ Lockdown เดือน ก.ค. ล่าสุดไม่กระทบโดย สินค้าในกลุ่มเบเกอรี่ยังคงขายดี ประมาณการกำไรปี 2021-2022 ที่คาด +49% Y-Y และ +21% Y-Y ตามลำดับ มี Upside ราว 4-5%
  • แนวรับ 15 บาท แนวต้าน 15.80-16 บาท

Fund Flow: วานนี้กระแสเงินทุนยังคงไหลออกจากภูมิภาค US$1,061 ล้าน นำโดยไต้หวันและเกาหลีใต้ US$939 ล้าน และ US$82 ล้าน ตามลำดับ ส่วนตลาดอาเซียนเม็ดเงินไหลออกเช่นกัน นำโดยไทย US$25 ล้าน แนวโน้มของกระแสเงินทุนคาดพลิกมาไหลเข้าระยะสั้นจากบรรยากาศการลงทุนที่เป็นบวก และเม็ดเงินกลับเข้าสินทรัพย์เสี่ยง อย่างไรก็ตามต้องจับตาการระบาดของ COVID-19 สายพันธุ์เดลต้าทีเร่งตัวท่ัวโลกรวมถึงเงินเฟ้อที่ยังมีแนวโน้มเพิ่มขึ้น

ประเด็นสำคัญวันนี้

(+) หุ้นที่คาดกำไร 2Q21 โดดเด่น KCE HANA DOHOME GLOBAL EPG SONIC LEO EKH CHG BCH BDMS NER JWD JR TTA IIG TU SAPPE NSL SC SPALI

(0) BBL ประกาศกำไร 2Q21 ออกมาตามคาด -8%Q-Q, +105%Y-Y แม้จะมีการบันทึกกำไรจากเครื่องมือทางการเงิน แต่หักล้างไปกับการตั้งสำรอง ECL ก้อนใหญ่ที่เพิ่มขึ้นจากความไม่แน่นอนของ COVID-19 โมเมนตัมกำไร 3Q21 คาดลดลง Q-Q จากการตั้งสำรองที่ยังมีแนวโน้มเพิ่มขึ้น และการปิดสาขาในห้าง ก่อนทยอยฟื้นใน 4Q21 เรายังคงราคาเป้าหมาย 170 บาท แนะนำ “ซื้อ” (Source: FSSIA)

(+) GFPT คาดกำไร 2Q21 กลับมาฟื้นตัว +157%Q-Q จากการฟื้นตัวของรายได้ส่งออกทางอ้อมที่ขายให้กับ  McKey ส่วน Gross Margin เริ่มฟื้นสู่ระดับสองหลักอีกครั้ง รวมถึงบริษัทรวมกำไรดีขึ้น เราประเมินแนวโน้มกำไร 2H21 จะฟื้นตัวได้ต่อเนื่องจาก High Season ของการส่งออก และราคาวัตถุดิบที่ผ่านจุดสูงสุดแล้ว รวมถึงอยู่ระหว่างเตรียม Commercial Run สายการผลิตไก่ปรุงสุก 3 สาย คาดเริ่ม Operate ได้ในปลาย 3Q21 เราปรับลดกำไรปกติปี 2021 ลงเป็น –35%Y-Y แต่จะกลับมาโตแรงในปี 2022+60%Y-Y กลับไปใกล้เคียงปี 2019 เรา ปรับใช้ราคาเป้าหมายปี 2022 ท่ี 14 บาท แนะนำ “ซื้อ”

(0) TOA คาดกำไร 2Q21 -12% Q-Q แต่ +3% Y-Y ตามทิศทางยอดขายที่คาด -5% Q-Q จาก Low Season และ COVID-19 แต่ +5% Y-Y จากฐานต่ำใน 2Q20 ท่ี Modern Trade ถูกสั่งปิดทั้งหมดขณะที่ Margin ถูกกดดันจากราคาวัตถุดิบเป็นขาขึ้น แม้ทยอยปรับเพิ่มราคาขายแต่ยังเห็นผลไม่เต็มที่สำหรับแนวโน้ม 3Q21 คาดอ่อนลงต่อ และเป็นจุดต่ำสุดของปีจาก COVID-19 ที่รุนแรงขึ้นทั้งในและต่างประเทศ และการ Lockdown เรายังคงราคาเป้าหมาย 42 บาท ราคาหุ้นเทรดบน PE เฉลี่ย 29x เทียบเท่าค่าเฉลี่ยตั้งแต่เข้าตลาด -2SD แนะนำ “ทยอยสะสม” รอการฟื้นตัวใน 4Q21

(+) ตลาดดาวโจนส์เพิ่มขึ้น 549.95 จุด รวมถึงการปรับขึ้นของหุ้นกลุ่มธนาคารตามอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล นอกจากนี้ ยังหนุนจากรายงานตัวเลขการสร้างบ้านของสหรัฐในเดือนมิ.ย.

(+) ตลาดหุ้นยุโรปปิดบวก ฟื้นตัวหลังปรับลงแรงในวันก่อนหน้าโดยมีแรงหนุนจากการเปิดเผยผลประกอบการ 2Q21 พี่ออกมาของบริษัทจดทะเบียน
(+) ตลาดอาเชียนปรับขึ้นตามทิศทางตลาดดาวโจนส์ และฟื้นตัวหลังปรับลงในวันก่อนหน้า ขณะที่ติดตามธนาคารกลางออสเตรเลียเปิดเผยรายงานการประชุมในเช้านี้

(0) ค่าเงินบาทแกว่งในกรอบแคบอยู่ที่บริเวณ 32.83บาท/ดอลลารส์หรัฐ

(+) ราคาน้ำมันดิบ NYMEX เพิ่มขึ้น 1 ดอลลาร์ หรือ 1.5% ปิดท่ี 67.42 ดอลลาร์/บาร์เรล ฟื้นตัวหลังปรับลงแรงในวันก่อนหน้า ขณะที่ติดตาม EIA เปิดเผยตัวเลขสต็อกน้ำมันดิบในวันนี้ ท่ามกลางนักวิเคราะห์คาดว่าลดลง 6.7 ล้านบาร์เรลในสัปดาห์ที่ผ่านมา

(+) ราคาทองคำ COMEX เพิ่มขึ้น 2.2 ดอลลาร์ หรือ 0.12% ปิดท่ี 1,811.4 ดอลลาร์/ออนซ์ ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยท่ามกลางความกังวลเกี่ยวกับแพรร่ะบาดของ COVID-19 สายพันธุ์เดลต้า
SPDR Gold Trust ถือครองทองคำ 1,028.55 / +-

- Advertisement -