สรุปภาวะตลาด
วันจันทร์ที่ผ่านมาดัชนีเคลื่อนไหวในแดนบวกตลอดช่วงการซื้อ-ขาย โดยในช่วงเช้าดัชนีเปิดกระโดด ราว +8 จุด จากนั้นแกว่งตัวในกรอบระหว่าง +8 ถึง +16 จุด จากแรงซื้อในหุ้นขนาดใหญ่ ท้ังกลุ่ม ค้าปลีก พลังงาน และการเงิน ส่วนกลุ่มไอซีที ปรับตัวลง ส่งผลให้ดัชนี SET Index ปิดตลาดที่ 1,648.81 จุด +9.30 จุด +0.57% มูลค่าการซื้อขาย 68,341 ลบ. ต่างชาติ +663.05 ลบ. TFEX +14,279 สัญญา ตราสารหนี้ -6,168.71 ลบ.
ปัจจัยบวก
+ ดัชนีดาวโจนส์ปิด เพิ่มข้ึน 406.39 จุด +1.17% นลท.ช้อนซื้อหุ้นกลุ่มเทคโนโลยี โดยเฉพาะหุ้นเน็ตฟลิกซ์และหุ้นเทสลา มีราคาพุ่ง 10% หลังนักวิเคราะห์ปรับเพิ่มน้ำหนักความน่าลงทุน และการพุ่งขึ้นของหุ้นโบอิ้ง ซึ่งเป็นหุ้นท่ีใช้คำนวณดัชนีดาวโจนส์
+ ราคาน้ำมันดิบ WTI เพิ่มข้ึน 1.33 ดอลลาร์ +1.5% ปิดท่ี 88.15 ดอลลาร์/บาร์เรล และปรับตัวข้ึน 17.2% ในเดือนม.ค. โดยได้แรงหนุนจากคาดการณ์ว่าตลาดน้ำมันโลกจะเผชิญภาวะตึงตัวจากความขัดแย้งทางการเมืองระหว่างประเทศ
+ สำนักข่าวรอยเตอร์เปิดเผยผลสำรวจบ่งชี้ว่าราคาน้ำมันจะปรับข้ึนแข็งแกร่งในปีนี้จากปัจจัยเสี่ยงด้านการเมืองจะส่งผลกระทบต่อปริมาณน้ำมัน และความต้องการใช้น้ำมันฟื้นตัวแข็งแกร่ง หลังจากความวิตกผลกระทบของโรคโควิด-19 บรรเทาลง คาดการณ์ราคาน้ำมันดิบ WTI อยู่ที่ระดับเฉลี่ย 76.23 ดอลลาร์จาก 71.38 ดอลลาร์ที่คาดในเดือนท่ีแล้ว
+ FDA อนุมัติใช้วัคซีนสไปค์แวกซ์ (Spikevax) ของโมเดอร์นา เพื่อใช้กับประชาชนท่ีมีอายุ 18 ปีขึ้นไป
+ สธ.เชื่อภายในปีนี้โควิดลดระดับเป็นโรคประจำถิ่น/ปรับลดวันกักตัวผู้สัมผัสเสี่ยงสูง
+ สศอ.รายงานดัชนี PMI ปี 64 โตทะลุเป้า 5.93% รับอานิสงส์อุตสาหกรรมหลักขยายตัวต่อเนื่อง คาดท้ังปี 65 ยังขยายตัว
+ ธปท.รายงานภาพรวมเศรษฐกิจไทยเดือน ธ.ค. และ 4Q64 ปรับดีขึ้นกว่าคาด หนุน GDP ปี 64
+วันน้ี 1 ก.พ.เป็นวันแรกของการเปิดลงทะเบียน test & go รอบใหม่ ปรับการตรวจหาเชื้อด้วยวิธี RT-PCR 2 ครั้ง ในวันแรกที่เข้าพักและวันท่ี 5
ปัจจัยลบ
– ธุรกิจในอังกฤษชะลอตัวมากที่สุดในช่วง 3 เดือนท่ีผ่านมา หลังความต้องการในการใช้บริการแบบพบหน้าของผู้บริโภคหดตัวจากการท่ีสายพันธ์ุโอมิครอนแพร่ระบาด
– การท่ีรัสเซียยังคงเพิ่มกำลังทหารบริเวณพรมแดนติดกับยูเครน ทำให้ปธน.วลาดิเมียร์ ปูติน แห่งรัสเซียอาจตัดสินใจบุกยูเครน
– พอล ครุกแมน นักเศรษฐศาสตร์เจ้าของรางวัลโนเบล เตือนว่าความผันผวนในตลาดคริปโทเคอร์เรนซี คล้ายกับวิกฤตสินเชื่อซับไพร์มในสหรัฐที่เคยฉุดตลาดอสังหาริมทรัพย์ให้ทรุดหนัก และจุดชนวนให้เกิดวิกฤตการเงินโลกในช่วงปี 2550-255
– โกลด์แมน แซคส์ ปรับลดตัวเลขคาดการณ์ GDP ของสหรัฐในปีน้ีเหลือ 3.2% จากเดิม 3.8% เนื่องจากการขยายตัวของเศรษฐกิจสหรัฐมีแนวโน้มชะลอตัวรุนแรงในช่วงต้นปี จากมาตรการสนับสนุนด้านการคลังลดลง
+/- ศบค.รายงานสถานการณ์การแพร่ระบาดของไวรัส โควิด-19 ในประเทศวันนี้ พบผู้ติดเชื้อรายใหม่รวม 7,422 ราย ATK 2,014 ราย มีผู้เสียชีวิต 12 ราย รักษา หาย 8,715 ราย
แนวโน้มตลาดวันนี้
คาดดัชนีในวันนี้มีโอกาสปรับตัวขึ้นต่อตามทิศทางตลาดต่างประเทศ โดยมีแรงหนุนจากหุ้นกลุ่มพลังงาน หลังราคา น้ำมันดิบ WTI ปรับตัวขึ้นต่อเนื่อง ประกอบกับหุ้นกลุ่มท่องเท่ียวที่ได้ผลดีจากการกลับมาใช้มาตรการ Test&Go และเราเท่ียวด้วยกันเฟส 4 มองกรอบดัชนีในวันน้ีที่ 1,640-1,655 จุด
กลยุทธ์การลงทุน
- ชุดตรวจ ATK : SMD WINMED TM
- หุ้นที่ได้ประโยชน์จากการกลับมาใช้มาตรการ Test&Go และเราเที่ยวด้วยกันเฟส 4 : ERW CENTEL MINT AOT AAV BA ASAP
- หุ้น Value Play KBANK BBL SCB EA GULF ADVANC TRUE DTAC
หุ้นรายงานพิเศษ
ARROW ( “ซื้อ” ราคาเหมาะสมปี 22 เท่ากับ 9.80 บาท)
- เราคาดว่าผลประกอบการในปี 22 จะกลับมาฟื้นตัวได้อย่างต่อเนื่องจากช่วงปลายปี 21 หลังจากสถานการณ์โควิด-19 คลี่คลายดีข้ึน ส่งผลให้งานโครงการต่างๆกลับมาดำเนินกิจการได้ ประกอบกับโครงการโครงสร้างพื้นฐานขนาดใหญ่ของภาครัฐบาล คาดว่าจะออกมามากกว่า 3 แสนล้านบาท อาทิ โครงการรถไฟฟ้าสายต่างๆ โครงการสนามบิน โครงการนำสายไฟฟ้าลงใต้ดิน โดย ณ สิ้น ปี 21 บริษัทมียอด Backlog กว่า 1,000 ล้านบาทที่จะทยอยส่งมอบและรับรู้รายได้อย่างต่อเนื่องในช่วงท่ีเหลือของปี 21 และต่อเนื่องในปี 22 ในส่วนของ ราคาวัตถุดิบเหล็กมีการปรับตัวดีข้ึน ประกอบกับบริษัทได้มีการปรับราคาขายข้ึนราว 10-15% เพื่อสะท้อนต้นทุนท่ีเพิ่มข้ึน เราประมาณการรายได้ปี 21-22 ท่ีระดับ 1,163.7 ล้านบาท -10.1%YoY และ 1,210.6 ล้านบาท +4.0%YoY พร้อมคาดกำไรสุทธิท่ี 133.5 ล้านบาท -21.0%YoY และ 156.1 ล้านบาท +17.0%YoY ตามลาดับ
- ความเห็น เราคงคำแนะนำ “ซื้อ” โดยคาดว่าผลประกอบการได้ผ่านจุดต่ำสุดไปแล้ว และประเมินราคาเหมาะสมอิง PER ท่ี 16 เท่า (ค่าเฉลี่ยย้อนหลัง 3 ปี) ภายใต้สมมติฐานประมาณการปี 22 ราคาเหมาะสมเท่ากับ 9.80 บาท พร้อมคาด Dividend Yield ราว 5.4%
หุ้นมีข่าว
(+) BPP (Bloomberg Consensus 20.30 บาท) ใส่เกียร์ลุยโรงไฟฟ้าเทคโนโลยีเป็นมิตรสิ่งแวดล้อม (HELE) สหรัฐเต็มสูบ แย้มอยู่ระหว่างเจรจาโรงไฟฟ้าขนาดใหญ่สหรัฐ 3-4 ดีล คาดปิดดีลปีนี้ไม่น้อยกว่า 1-2 ดีล ด้านพลังงานหมุนเวียนมีลุ้นคว้าโครงการญี่ปุ่น-เวียดนามได้เพิ่ม มั่นใจหากปี 2568 ได้ตามเป้า 5.3 พันเมกะวัตต์ มองราคาถ่านหินเพิ่มสูงไม่กดดัน BLCP-HPC (ที่มา ทันหุ้น)
(+) NRF (Bloomberg Consensus 8.50 บาท) ประกาศรุกลงทุนสินทรัพย์ดิจิทัลเต็มท่ี ตั้งบริษัทย่อยสหรัฐทำธุรกิจสินทรัพย์ดิจิทัลครบ ขุดเหมือง สร้าง ผลิต ส่งเสริมตลาดซื้อขายแลกเปลี่ยน พร้อมเปิดทางพันธมิตรร่วมถือหุ้น พร้อ มดึงบริษัทร่วม B เดินหน้าทั้งธุรกิจรองรับแพลนต์เบส และคริปโท ครบวงจร บิ๊ก B รับ เพิ่มผลกำไร ด้านโบรกเกอร์คาด NRF ปีน้ีกำไรเด่น (ที่มา ทันหุ้น)
(+) SUPER (Bloomberg Consensus 1.20 บาท) บอร์ดไฟเขียว “ซุปเปอร์ เอนเนอร์ยี่ กรุ๊ป (ฮ่องกง)” ซึ่งเป็นบริษัทย่อย ลงนามในสัญญาซื้อขายหุ้นจำนวน 49% ของ SOLAR NT HOLDINGS PTE. LTD. (Solar NT) ให้กับ AC ENERGY VIETNAM INVESTMENTS PTE. LTD. (ACEV) มูลค่ากว่า 165 ล้านดอลลาร์ ปูทางสู่การร่วมพัฒนาธุรกิจโรงไฟฟ้าพลังงานแสงอาทิตย์ในกลุ่มประเทศอาเซียน (ที่มา ทันหุ้น)
(+) ECL (Bloomberg Consensus 2.65 บาท) “ดนุชา วีระพงษ์” เผยผลงานไตรมาส 1/2565 เติบโตมากกว่าเดิม ลุยเพิ่มพอร์ตสินเชื่อใหม่ในปี 2565 ที่ 30% หรือแตะระดับ 10,000 ล้านบาท ล็อก NPL ท่ี 7-8% ล่าสุดร่วมกับ “สกุลฎ์ซี” ผู้ผลิตรถ EV เพื่อปล่อยสินเชื่อและเดินหน้าขยายสินเช่ือจำนำทะเบียนรถต่อเนื่อง (ท่ีมา ทันหุ้น)
ปัจจัยจับตาในประเทศ
- สัปดาห์ที่ 4 สำนักงานเศรษฐกิจอุตสาหกรรม (สศอ.) แถลงดัชนีอุตสาหกรรม
- 31 ม.ค. ธปท. รายงานภาวะเศรษฐกิจไทย
ปัจจัยจับตาต่างประเทศ
- 1 ก.พ. สหรัฐรายงานดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคการผลิตขั้นสุดท้ายเดือน ม.ค.จากมาร์กิต ดัชนีภาคการผลิตเดือน ม.ค. จากสถาบันจัดการด้านอุปทานของสหรัฐ (ISM)
- 2 ก.พ. ประชุมโอเปกพลัส
สหรัฐรายงานตัวเลขจ้างงานภาคเอกชนเดือนม.ค. จาก ADP สต๊อกน้ำมันรายสัปดาห์จากสำนักงานสารสนเทศด้านพลังงานสหรัฐ (EIA)
- 3 ก.พ.อียูรายงานดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคบริการขั้นสุดท้ายเดือน ม.ค.จากมาร์กิต
ธนาคารกลางอังกฤษ (BoE) ประชุมนโยบายการเงิน และแถลงมติอัตราดอกเบี้ย
สหรัฐรายงานจำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคบริการขั้นสุดท้ายเดือน ม.ค.จากมาร์กิต
- 15-16 มี.ค. กำหนดประชุม FED
