บล.กรุงศรีฯ:
KSS Strategist Comment: TAN Update (BUY, Tp Bt20.50) Key takeaway from analyst meeting Tone : Positive (+)
• บริษัทตั้งเป้ายอดขายโต 27-30% yoy ด้วย gpm ที่ยังอยู่ระดับสูง 66-67% และ SG&A ที่เพิ่มขึ้นใน 1Q24 จะลดลงในไตรมาสถัดๆ ไป เนื่องจากกิจกรรมทางการตลาดที่ลดลงและควบคุมค่าใช้จ่าย
• SSSG เม.ย.-พ.ค. อยู่ที่ 9%-สองหลัก โดยแบรนด์ Pandora และ Marimekko ยังเติบโตได้ดีระดับสองหลัก และ Cath Kidston กลับมาเป็นบวกได้
• แนวโน้ม 2Q24F เติบโต yoy จากการเติบโตในแต่ละแบรนด์ รวมกับมาร์จิ้นที่ดีขึ้น ส่วน qoq ลดลงจากปัจจัยฤดูกาล
• เราคงประมาณการผลประกอบการของเรา คาดเติบโต 44% yoy มาที่ 240 ล้านบาท
• คงคำแนะนำ ซื้อ ราคาเป้าหมาย 20.50 บาท
- Advertisement -
