ตลาดแกว่งในกรอบรอปัจจัยขับเคลื่อนใหม่เพิ่มเติม
คาด SET วันนี้ “แกว่งในกรอบ” ต้าน 1,642/1,646 จุด รับ 1,621/1,611 จุด
แม้ US Bond Yield 10 ปี ลงต่อ -3 bps Dollar Index อ่อนค่าแรงหลุด EMA 10 วันหลังเงินเฟ้อผู้ผลิต (PPI) สหรัฐฯ มิ.ย. 26 ต่ำกว่าคาด กรรมการ Fed ส่งสัญาณ Dovish ผสาน สงครามสัญญาณดีขึ้นปธน. Trump ระบุอิหร่านกลับมาขอเจรจาอีกครั้ง ถ่วงราคาน้ำมันดิบทรงๆ สะท้อนตลาดกำลังเข้าสู่จุดค่อยๆคลายกังวลเงินเฟ้อและวงจรดอกเบี้ย หนุนหุ้น Quality growth และสินทรัพย์ประเทศเกิดใหม่ (EM) รวมถึงเราคงมุมมองทางบวกภาพไทยที่มีแรงส่งการลงทุน ที่คาดนายกฯเยือนจีนช่วยต่อยอดเพิ่มเติม อย่างไรก็ตาม ความผันผวนระยะสั้นจากการสลับออกจากหุ้น Tech โดยเฉพาะฝั่งกลุ่มอิง Memory และหุ้นฝั่งไฟฟ้ามีความไม่แน่นอนจากนโยบายค่าไฟฟ้าที่กระทบหุ้นบางส่วนในกลุ่ม และการรอติดตามผลประกอบการ 2Q26F ระยะสั้นยังทำให้ภาพรวมตลาดแกว่งในกรอบ
หุ้นธีมเด่น
1) หุ้น Bond Yield ลดระดับลงหนุน ไฟฟ้า GULF, WHAUP, GUNKUL, GPSC เช่าซื้อ MTC, KTC, JMT ปันผลสูง ADVANC
2) หุ้นธีมลงทุน นิคม AMATA, WHA รับเหมา STECON, PYLON, INSET วัสดุก่อสร้าง SCC ไฟฟ้า (ตั้งรับ) GULF, GPSC, WHAUP, GUNKUL สื่อสาร ธนาคาร KBANK, KTB
3) หุ้น Cap ใหญ่ เน้นกลุ่มที่มีกระแสมาตรการท่องเที่ยว ผสม Energy Security AOT, CENTEL, PTT, TOP, PTTGC
KSS Alpha Espresso Picks : AOT(มาตรการกระตุ้นท่องเที่ยวของรัฐฯ) PTTGC (คาดตลาดให้น้ำหนักปิโตรเคมีที่มี Premium สงครามต่อจากโรงกลั่น) MTC (US Bond Yield ลดระดับต่อเนื่อง)
Key Factors:
(+) US: US Bond Yield 10ปี -3 bpsปิดที่ 4.55% US Dollar Index อ่อนค่าแรง 100.4 จุด ต่ำ EMA 10 วัน หลังเงินเฟ้อผู้ผลิต PPI มิ.ย. 26 ต่ำคาด, กรรมการ Fed คุณ Williams ให้ความเห็น Dovish และสงครามที่ ปธน. Trump ระบุอิหร่านขอเดินหน้าเจรจา ถ่วงราคาน้ำมันดิบ Brents ออกข้าง บวกต่อหุ้น Quality Growth และ EM Assets
(+) TH Tourism: รัฐฯเตรียม 3 มาตรการกระตุ้นท่องเที่ยว คาดบวกเศรษฐกิจ 5.6 หมื่นล้านบาท (0.3% ของ GDP) บวกหุ้นการบิน ท่องเที่ยว
(*/+) SET strategic resistant: SETมีโอกาสสูงทะลุแนวต้านกลยุทธ์กรอบต้นทุน LTF ปี 2017-19 ระยะกลางที่ 1630-1650 จุด วงจรดอกเบี้ยโลกเป็นกลางก่อนผ่อนคลาย x จุดเปลี่ยนเศรษฐกิจไทยเข้าสู่วัฏจักรการลงทุนรอบใหม่ ผสานการเมืองมีเสถียรภาพ ดอกเบี้ยต่ำ หนุนแรงส่ง Fund Flows ซื้อหุ้นไทยต่อเนื่อง 14 ใน 15 วัน จนโมเมนตัมการปรับขึ้นหุ้นเหนือ EMA 200 วันสูง 70.8% สูงสุดตั้งแต่ พ.ย. 21 และรองรับด้วยกำไรตลาดที่ปรับขึ้นต่อเนื่องและกระจายหลายกลุ่ม เน้นหุ้นธีมลงทุนเป็น Core Portfolio
(*/-) Utilities: มติ กพช. 7 มาตรการด้านไฟฟ้า ประเมิน 1) มุ่งลดค่าไฟครัวเรือน 2) หนุนพลังงานสะอาด ดึง FDI ส่วนกรณีเพิ่มค่าไฟ Data Center เป็นแนวทางทำทั่วโลก+ไทยมีข้อได้เปรียบความพร้อมหลายด้านที่ถือเป็นต้นทุนแฝง ประเมินกลาง กลุ่มที่ได้ประโยชน์คือ หุ้นอิงภายในและธีมลงทุน ขณะที่กลุ่มโรงไฟฟ้ารายตัว ฝั่ง SPP ที่ตลาดมีโอกาสกังวลความชัดเจนไฟสาธารณะต่อค่าไฟฐาน แต่หุ้นสะท้อนไปบางส่วนแล้ว
(*/+) To monitor: ภายใน นายกฯ นำคณะเยือนจีน (16-20 ก.ค.) คาดเน้นดึงเม็ดเงินลงทุนด้าน AI, เทคโนโลยีขั้นสูง เพิ่มความร่วมมือภาคท่องเที่ยว จิตวิทยาบวกต่อ SET และหุ้นในธีมลงทุน (นิคม ไฟฟ้า รับเหมา วัสดุก่อสร้าง สื่อสาร ธนาคาร) x หุ้นภาคบริการ ภายนอก รายงานกำไร TSMC และยอดค้าปลีก&ผู้รับสวัสดิการว่างงานสหรัฐฯ
Technical Focus 16 กรกฎาคม 2569
คาดการณ์แนวโน้ม SET INDEX วันนี้ : “ผันผวน เน้นแนวรับ 1,621 / 1,611 วางแนวต้านจำกัด 1,642 / 1,646”
กราฟ SET ยังมีทิศทาง Sideway up และปิดยืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ย EMA ทุกเส้นได้ต่อเนื่อง แต่ยังแกว่งตัวขึ้นไม่ผ่านแนวต้านที่วางไว้จึงย่อตัวลง สำหรับเครื่องมือทางเทคนิคส่วนใหญ่ยังสามารถรักษาทิศทางบวกเช่นกัน อาทิ RSI และ MACD เป็นต้น อย่างไรก็ตามเครื่องมือบางตัว อาทิ Modified stochastic เริ่มบ่งชี้ภาวะ Overbought ในขณะที่ Volume ทรงตัว / มากกว่าค่าเฉลี่ย 5 วันเล็กน้อย จึงให้น้ำหนัก SET ในระยะสั้น ยังมีโอกาสแกว่งตัวผันผวนตามแนวต้าน จึงเพิ่มความระมัดระวังมากขึ้น และเน้นแนวรับเป็นหลักที่บริเวณ 1,621 / 1,611 จุด (EMA 5 d / 10 d) โดยวางแนวต้านจำกัดไว้ที่บริเวณ 1,642 / 1,646 จุด (Prior high/ Fibo. 150%)
คำแนะนำ :
1.) นักลงทุนระยะสั้น ยังอยู่ในด้านระมัดระวังความผันผวน / Trading อิงกรอบแนวรับ / แนวต้านที่กำหนด
2.) นักลงทุนระยะกลางถึงยาว ยังเน้นถือลงทุน (แนะนำใช้ EMA 50 วันเป็น Trailing stop)
เก็งกำไร
- PTTGC เป้าหมาย 36.50 / 37.75 แนวรับ 35.00 จุดตัด 34.00
- PR9 เป้าหมาย 18.40 / 19.00 แนวรับ 17.70 จุดตัดขาดทุน 17.40
- MAGURO เป้าหมาย 19.50 / 20.00 แนวรับ 18.80 จุดตัดขาดทุน 18.50
- TURBO เป้าหมาย 1.77 / 1.84 แนวรับ 1.69 จุดตัดขาดทุน 1.65
Depositary Receipts (DR)
- META80 เป้าหมาย 2.92 / 2.98 แนวรับ 2.76 จุดตัดขาดทุน 2.68
KSS Commodities Update – 16-ก.ค.-26
- น้ำมันดิบ Brent +0.26%DoD ปิดที่ US$ 84.95/barrel
- น้ำมันดิบ West Texas +0.33%DoD ปิดที่ US$ 79.6/barrel
- ถ่านหินล่วงหน้า Newcastle +0.15%DoD ปิดที่ US$ 132.05/ตัน
- ก๊าซธรรมชาติ NYMEX +0.69%DoD ปิดที่ US$2.924/MMBtu
- น้ำตาล -0.20%DoD ปิดที่ 14.85Cent/lb
- ถั่วเหลือง +0.90%DoD ปิดที่ 1201.75 Cent/bu
- น้ำมันปาล์ม -0.40%DoDปิดที่ 4512Myr/mt
- ยาง TOCOM +0.98%DoD ปิดที่ 431.8JPY/kg
- เหล็กเส้น 0.00%DoD ปิดที่ 461 CNY/MT
- ดัชนีค่าระวางเรือ BDI -1.71% ปิดที่ 2929 จุด
- ราคาแร่เงิน -1.54% ปิดที่ 57.799 US$/Oz
- ราคาทองคำ +0.19% ปิดที่ 4060.55 US$/Oz
- ราคาบิทคอย +0.63% ปิดที่ 64937.62 USD
