โอกาสเห็น Upside เศรษฐกิจโลกและไทยจะเป็นแรงส่ง SET ต่อ
คาด SET วันนี้ “Sideways/Up” ต้าน 1527/1535 จุด รับ 1500/1495 จุด
วันนี้เรื่องหลักอยู่ที่กรณีคุณ Trump เยือนจีน ตลาดมีความคาดหวังเชิงบวกหลายส่วน อาทิ สงคราม น้ำมันดิบ Brents เช้านี้ 105 +/- เหรียญฯ (วานนี้กรอบ 105-108) แม้คุณ Trump ยืนยันว่าไม่ใช่ประเด็นหลักการเยือน นอกจากนี้ จะเป็นเรื่องเทคโนโลยี ดีลการค้า ที่มีโอกาสสร้าง Upside ใหม่ต่อคาดการณ์ GDP โลก ส่วนภายใน จิตวิทยาทางบวก ทั้งกำไรตลาด 1Q26 ส่วนใหญ่ที่ดีกว่าคาด โดยรวม +12% (prev. 11.8%) กระแสลงทุนเด่น 1Q26 เงินลงทุนเข้าสู่ระบบ 2.6 แสนล้านบาท (1.4% ของ GDP) หนุนโอกาส GDP 1Q26 (รายงาน 18 พ.ค.) Surprise บวก, รัฐฯเดินหน้าคลายกฎระเบียบซับซ้อน ผสาน ดึงธุรกิจ S Curve ใหม่ฝั่ง Defense เข้าไทย , ตลาดทุน SET Hearing กฎใหม่ เพิ่มสภาพคล่อง+ลดผันผวน คาด SET แกว่งขึ้นต่อ
หุ้นธีมเด่นวันนี้
1) ธีมลงทุน นิคม AMATA, WHA ธนาคาร KBANK, KTB ไฟฟ้า GULF, GUNKUL รับเหมา STECON, PYLON, INSET สื่อสาร TRUE, ADVANC
2) หุ้นเก็งรับผลบวก Trump เยือนจีน ส่งออก x Tech x China Plays ITC, KCE , DELTA (เก็งกำไร) PTTGC, IVL
3) หุ้นเก็งกำไร 1Q26 ดี / จะออกมาดี CPALL, WHA, WHAUP, BDMS, KLINIQ / PTT, IVL, ICHI, CPN, SPRC, ERW
KSS Alpha Espresso Picks : CPALL (กำไร 1Q26 ดีกว่าคาด หุ้นอยู่ในโซนฐาน) WHAUP (จะเด่นขึ้นธุรกิจน้ำ สาธารณูปโภคอีกด้านรองรับ Data Center เร่งเข้าไทย) IVL (กำไร 1Q26F คาดดีตามกลุ่ม ผสาน Upside เศรษฐกิจโลกหนุนต่อ)
Key Factors:
(*) WAR & Trump visit China: สงครามยังไม่มีความคืบหน้า โดยระยะสั้นให้ความหวังพัฒนาการจากกรณีคุณ Trump เยือนจีน โดยรวมทำให้ราคาน้ำมันดิบอิง Brents เช้านี้แกว่ง 105 +/- เหรียญฯ (วานนี้กรอบ 105-108เหรียญฯ) จิตวิทยาทางบวกต่อหุ้นธีม Energy Security อาทิ ปิโตรเคมี โรงกลั่น กลุ่มจำหน่ายสินค้าราคาปรับขึ้นตามน้ำมัน Soft Commodity ขณะที่ผลบวกจะค่อยๆลดลง หากสมมติฐานน้ำมันทั้งปีใกล้จุดเสี่ยง 95 เหรียญฯ ขึ้น (ปัจจุบัน YTD 85.4 เหรียญฯ) นอกจากนี้ ติดตามดีลอื่นๆ ที่มีโอกาสเกิดขึ้น โดยเฉพาะเทคโนโลยี และการคลายดีลการค้า คาดมีแรงเก็งกำไรหุ้น เชื่อมโยง Tech x ส่งออก x China Plays
(+) SET Earnings: หุ้นใน SET รายงานกำไร 1Q26 แล้ว 266 บริษัท กำไรรวมดีกว่าคาด 12% (prev. 11.8%) หุ้นเด่นวานนี้ WHA, WHAUP, CPALL, BDMS, BGRIM, KLINIQ ช่วงที่เหลือจับตา ERW, ICHI, PTT, SPRC , CPN
(+) Investment : กระแสลงทุนวันนี้เด่น 1) รมว.คลังเผยยอดลงทุนงวด 1Q26 สูง 2.6 แสนล้านบาท (1.4% ของ GDP) คาดหนุน GDP 1Q26 รายงาน 18 พ.ค. เป็นบวก 2) SAAB ผู้ผลิตเครื่องบิน Gripen เตรียมเพิ่มห่วงโซ่ผลิตอุปกรณ์ OEM ในไทย เปิด New S Curve ธุรกิจ Defense 3) รัฐบาลเตรียมอนุญาตให้ต่างชาติลงทุนได้ไม่ต้องขออนุญาตซับซ้อนผ่านหน่วยงานเกี่ยวข้องโดยตรงอย่างเดียว โดยไม่ต้องผ่านกระทรวงพาณิชย์ใน 8 ธุรกิจ บวกหุ้นธีมลงทุน นิคม ธนาคาร ไฟฟ้า พลังงาน สื่อสาร รับเหมา
(*/+) SET Regulation Hearing: ตลท. เตรียมเปิดเฮียริ่งปรับเกณฑ์ซื้อขาย 4 ด้าน ได้แก่ การลด Tick Size, คุมเข้ม Short Sell ด้วย Uptick Rule หากหุ้นร่วงแรง, สกัดออร์เดอร์ขยะ HFT และยกเลิกเกณฑ์ที่ซ้ำซ้อน ประเมินเป็นบวกที่จะช่วยเพิ่มสภาพคล่องและลดความผันผวนให้กับตลาดหุ้นไทยโดยรวม
(*/-) US PPI: เงินเฟ้อสหรัฐ วานนี้อยู่ในฝั่งผู้ผลิตยังเร่งขึ้น สะท้อนความเสี่ยงเศรษฐกิจระยะถัดไป แต่ระยะสั้น Yield โลก ที่ยืนสูง จิตวิทยาบวกธนาคาร
Technical Focus 14 พฤษภาคม 69
คาดการณ์แนวโน้ม SET INDEX วันนี้ : “พลิกบวกแรง ลุ้นทดสอบ 1,527 / 1,535 ขยับแนวรับขึ้น 1,501 / 1,495”
กราฟ SET กลับตัวขึ้นแรงจากหุ้น DELTA เป็นหลัก ส่งผลให้แท่งเทียนล่าสุดกลับตัวขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ย EMA ทุกเส้น ในลักษณะของ Long white line ผสานเครื่องมือทางด้านเทคนิคส่วนใหญ่กลับมามีสัญญาณบวก อาทิ Modified stochastic ที่ %K กลับมาตัด %D ขึ้น, RSI > 50 และ MACD ที่กลับมาทรงตัวบวกเท่ากับ Signal line ในขณะที่ Volume เร่งตัวขึ้นมากกว่าค่าเฉลี่ย 5 วันเล็กน้อย ฉะนั้นสำหรับภาพระยะกลางเรายังคงให้น้ำหนัก SET ปรับตัวขึ้นเพื่อทดสอบเป้าหมาย High เดิมโซน 1,527 / 1,545 จุดตามลำดับ จึงประเมินว่า SET ในระยะสั้นที่พลิกกลับมาบวกแรง มีแนวโน้มขึ้นทดสอบแนวต้าน 1,527 / 1,535 จุด โดยขยับแนวรับสำหรับการเก็งกำไรขึ้นที่บริเวณ 1,501 / 1,545 จุด (EMA 5 / 10 D)
คำแนะนำ :
1.) นักลงทุนระยะสั้นแนะนำกลับมาหาจังหวะซื้อเก็งกำไรอิงกรอบที่กำหนด แต่เน้นต่อรองตามแนรับเป็นหลัก
2.) นักลงทุนระยะกลาง/ยาวแนะนำถือต่อโดยมีเป้าหมายที่ 1,527 / 1,535 จุด แต่หากหลุด 1,450 จุดให้ทยอยลดพอร์ทลง
เก็งกำไร
- IVL เป้าหมาย 25.25 / 26.50 แนวรับ 24.60 จุดตัด 24.20
- ADVANC เป้าหมาย 361.0 / 368.0 แนวรับ 353.0 จุดตัดขาดทุน 350.0
- CPALL เป้าหมาย 45.50 / 47.25 แนวรับ 43.25 จุดตัดขาดทุน 42.50
- PLANB เป้าหมาย 4.54 / 4.70 แนวรับ 4.36 จุดตัดขาดทุน 4.30
Depositary Receipts (DR)
- LLY80 เป้าหมาย 1.70 / 1.74 แนวรับ 1.61 จุดตัดขาดทุน 1.56
KSS Commodities Update – 14-พ.ค.-26
- น้ำมันดิบ Brent +1.36%DoD ปิดที่ US$ 105.63/barrel
- น้ำมันดิบ West Texas -1.14%DoD ปิดที่ US$ 101.02/barrel
- ถ่านหินล่วงหน้า Newcastle -0.83%DoD ปิดที่ US$ 136.65/ตัน
- ก๊าซธรรมชาติ NYMEX +0.74%DoD ปิดที่ US$2.864/MMBtu
- น้ำตาล +2.47%DoD ปิดที่ 15.38Cent/lb
- ถั่วเหลือง +0.18%DoD ปิดที่ 1229 Cent/bu
- น้ำมันปาล์ม -1.37%DoDปิดที่ 4390Myr/mt
- ยาง TOCOM +2.77%DoD ปิดที่ 422.9JPY/kg
- เหล็กเส้น 0.00%DoD ปิดที่ 475 CNY/MT
- ดัชนีค่าระวางเรือ BDI +4.11% ปิดที่ 3189 จุด
- ราคาแร่เงิน +1.27% ปิดที่ 87.5525 US$/Oz
- ราคาทองคำ -0.56% ปิดที่ 4688.76 US$/Oz
- ราคาบิทคอย -1.24% ปิดที่ 79675.73 USD
