บล. ซีจีเอส อินเตอร์เนชั่นแนล (ประเทศไทย): 12/10/69

ความตึงเครียดในตะวันออกกลางกลับมากดดันอีกครั้ง หลังเกิดเหตุโจมตีในซาอุดีอาระเบีย นักลงทุนจับตาตัวเลข CPI, PPI สหรัฐฯ และ การประชุม IMF-World Bank หุ้นแนะนำ PTTEP, DELTA

Investment Strategy

สรุปภาพรวมตลาด

ดัชนีดาวโจนส์ตลาดหุ้นนิวยอร์กปิดบวกในวันศุกร์ (9 ต.ค.) ขณะที่นักลงทุนจับตาการเปิดเผยผลประกอบการไตรมาส 3 ของบริษัทจดทะเบียนในสัปดาห์หน้า รวมถึงข้อมูลเงินเฟ้อที่อาจส่งผลต่อแนวโน้มการดำเนินนโยบายการเงินของธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed)

ทั้งนี้ ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ปิดที่ 51,654.95 จุด เพิ่มขึ้น 423.31 จุด หรือ +0.83%, ดัชนี S&P500 ปิดที่ 7,811.54 จุด เพิ่มขึ้น 46.18 จุด หรือ +0.59% และดัชนี Nasdaq ปิดที่ 27,366.17 จุด เพิ่มขึ้น 172.83 จุด หรือ +0.64%

ตลาดหุ้นยุโรปปิดบวกในวันศุกร์ (9 ต.ค.) หลังราคาน้ำมันและอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลปรับตัวลดลง ท่ามกลางความหวังว่าสงครามในตะวันออกกลางอาจหยุดพักชั่วคราว

อย่างไรก็ตาม หุ้นกลุ่มโทรคมนาคมอ่อนตัวลง หลัง SpaceX ทำข้อตกลงซื้อคลื่นความถี่ทั่วสหรัฐฯ ซึ่งสร้างแรงกดดันต่อผู้ประกอบการในอุตสาหกรรม

ทั้งนี้ ดัชนี STOXX 600 ปิดที่ 631.55 จุด เพิ่มขึ้น 6.04 จุด หรือ +0.97%

สรุปภาพรวมสินทรัพย์อื่นๆ

ราคาน้ำมันดิบปรับตัวขึ้นเล็กน้อยในช่วงเช้าวันนี้ (12 ต.ค.) หลังมีรายงานว่าท่าอากาศยานนานาชาติคิงคาลิด ในกรุงริยาด ประเทศซาอุดีอาระเบีย ถูกโจมตีโดยกลุ่มฮูตีซึ่งได้รับการสนับสนุนจากอิหร่าน ส่งผลให้มีผู้เสียชีวิตมากกว่า 10 ราย

นอกจากนี้ ยังมีรายงานเหตุโจมตีเรือบรรทุกน้ำมันบริเวณใกล้ช่องแคบฮอร์มุซ ซึ่งเพิ่มความกังวลต่อความเสี่ยงด้านอุปทานพลังงานโลก

ราคาน้ำมันดิบเบรนท์ส่งมอบเดือนธ.ค. ปรับตัวขึ้น 0.26% สู่ระดับประมาณ 105 ดอลลาร์/บาร์เรล

ขณะที่ราคาน้ำมันดิบ WTI ส่งมอบเดือนพ.ย. เพิ่มขึ้น 0.16% แตะระดับประมาณ 92 ดอลลาร์/บาร์เรล

SET Index

เรามองกรอบ SET Index ที่ 1,570-1,585 จุด

ตลาดยังถูกกดดันจากความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลาง หลังเกิดเหตุโจมตีในซาอุดีอาระเบีย ซึ่งอาจส่งผลให้ราคาพลังงานอยู่ในระดับสูงต่อเนื่อง

สัปดาห์นี้ นักลงทุนควรติดตาม

• การประชุม Annual Meetings ของ IMF และ World Bank
• ดัชนีราคาผู้บริโภคสหรัฐฯ (CPI) เดือนก.ย.
• ดัชนีราคาผู้ผลิตสหรัฐฯ (PPI)
• ซึ่งจะเป็นปัจจัยสำคัญต่อการประเมินแนวโน้มดอกเบี้ยของ Fed และทิศทางเงินทุนเคลื่อนย้ายทั่วโลก

หุ้นแนะนำ

PTTEP

• การส่งออกน้ำมันดิบผ่านช่องแคบฮอร์มุซกลับมาฟื้นตัวในเดือนก.ย. 2026
• อย่างไรก็ตาม ความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลางยังมีแนวโน้มทำให้ราคาน้ำมันดิบ Brent อยู่ในระดับสูงต่อเนื่องในช่วง 4Q26F
• PTTEP ยังคงเป็นหนึ่งในหุ้นที่ได้รับประโยชน์โดยตรงจากราคาพลังงานที่อยู่ในระดับสูง
• (Take profit: 150.00 / Stop loss: 146.00)

DELTA

• เราคาดว่ากำไรปกติของกลุ่มอิเล็กทรอนิกส์ไทยใน 3Q26F จะเติบโต 39-873% yoy และ 33-105% qoq
• สะท้อนการฟื้นตัวที่เริ่มขยายตัวจากกลุ่มสินค้าที่เกี่ยวข้องกับ AI ไปยังผลิตภัณฑ์อิเล็กทรอนิกส์ในวงกว้างมากขึ้น
• เรายังคงมุมมอง Overweight ต่อกลุ่มอิเล็กทรอนิกส์ โดยมี DELTA เป็นหุ้นเด่นของกลุ่ม
• (Take profit: 272.00 / Stop loss: 265.00)