ข่าวเศรษฐกิจ / อุตสาหกรรม / ตลาดหลักทรัพย์ฯ

กนง. คงดอกเบี้ย 1.00% มติเอกฉันท์ ศูนย์วิจัยกสิกรไทยคาดคงตลอดปี 2569

ศูนย์วิจัยกสิกรไทยคาดว่าธนาคารแห่งประเทศไทย (กนง.) จะคงดอกเบี้ยนโยบายที่ 1.00% ในการประชุมวันที่ 29 เมษายน 2569 ตามที่ตลาดคาดการณ์ โดย กนง. มีมติเป็นเอกฉันท์ มองว่าระดับดอกเบี้ยปัจจุบันยังเหมาะสมรองรับภาวะเศรษฐกิจชะลอตัว ขณะที่เงินเฟ้อสูงกว่าเป้าหมายจากปัจจัยด้านอุปทาน ศูนย์วิจัยกสิกรไทยคาดดอกเบี้ยจะอยู่ที่ 1.00% ตลอดทั้งปี 2569 เนื่องจากการปรับขึ้นดอกเบี้ยมีประสิทธิภาพจำกัดในการแก้ปัญหาเงินเฟ้อที่มาจากอุปทาน ทั้งนี้ นโยบายการคลังมีแนวโน้มเข้ามามีบทบาทมากขึ้นเพื่อช่วยพยุงเศรษฐกิจในสถานการณ์ปัจจุบัน

บีโอไอแจ้งยอดขอรับส่งเสริมลงทุน Q1/2569 ทะลุ 1 ล้านล้านบาท เพิ่มขึ้น 2.4 เท่า

บีโอไอเปิดเผยว่ายอดขอรับส่งเสริมลงทุนในไตรมาสแรกปี 2569 สูงถึง 1,016,962 ล้านบาท จากกว่า 624 โครงการ เพิ่มขึ้น 2.4 เท่าเมื่อเทียบกับปีก่อน โดยอุตสาหกรรมดิจิทัลและอิเล็กทรอนิกส์ครองสัดส่วนสูงสุดมูลค่า 873,741 ล้านบาท ส่วนใหญ่เป็นการลงทุนในดาต้าเซ็นเตอร์และคลาวด์เซอร์วิสจากสิงคโปร์ ญี่ปุ่น อังกฤษ และมาเลเซีย การลงทุนต่างประเทศ (FDI) มี 427 โครงการ มูลค่า 965,869 ล้านบาท สิงคโปร์นำสูงสุดด้วย 837,941 ล้านบาท อุตสาหกรรมเป้าหมายอื่น ๆ ได้แก่ พลังงานสะอาด 17,103 ล้านบาท เกษตรและอาหาร 16,963 ล้านบาท และโลจิสติกส์ 14,548 ล้านบาท ในไตรมาสแรก บีโอไออนุมัติส่งเสริม 649 โครงการ มูลค่า 330,132 ล้านบาท คาดสร้างงานให้คนไทยกว่า 42,000 ตำแหน่ง และเพิ่มมูลค่าส่งออกกว่า 520,000 ล้านบาทต่อปี

กพช. เห็นชอบอัตราค่าไฟฟ้าแบบก้าวหน้า และส่งเสริม Solar Rooftop เป้า 500 เมกะวัตต์

คณะกรรมการนโยบายพลังงานแห่งชาติ (กพช.) เห็นชอบอัตราค่าไฟฟ้าแบบก้าวหน้า (Progressive Rate) สำหรับผู้ใช้ไฟฟ้าบ้านอยู่อาศัย โดยกำหนดการใช้ไฟฟ้า 200 หน่วยแรกในอัตราไม่เกิน 3 บาทต่อหน่วย พร้อมมอบหมายให้การไฟฟ้านครหลวง (กฟน.) และการไฟฟ้าส่วนภูมิภาค (กฟภ.) ปรับปรุงการออกแบบอัตราไฟแบบก้าวหน้าให้แล้วเสร็จภายในเดือนมิถุนายน 2569 นอกจากนี้ เงิน Bypass Gas จำนวน 369,568,004.06 บาท จะนำมาเป็นส่วนลดค่า Ft สำหรับผู้ใช้ไฟฟ้าบ้านที่ใช้ไม่เกิน 200 หน่วยต่อเดือน ในช่วงเดือนพฤษภาคมถึงสิงหาคม 2569 กพช. ยังเห็นชอบส่งเสริม Solar Rooftop สำหรับประชาชน โดยกำหนดเป้าหมายรับซื้อไฟฟ้าส่วนเกิน Net Billing ไม่เกิน 500 เมกะวัตต์ ในอัตรา 2.20 บาทต่อหน่วย ระยะเวลา 10 ปี

ข่าวบริษัทจดทะเบียนฯ

SCC Last Price 228.0 บาท | YTD return +20.0%

SCC ไตรมาส 1/2569 กำไรสุทธิ 6,223 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 466% YoY เกินคาดนักวิเคราะห์ที่ 4,950 ล้านบาท Reported EBITDA อยู่ที่ 17,499 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 160% QoQ จากการปรับมูลค่าสินค้าคงเหลือของเอสซีจี เคมิคอลส์ 4,172 ล้านบาท และลดต้นทุนซีเมนต์ กำไรต่อหุ้น 5.20 บาท ขณะที่รายได้จากการขายลดลง 2% QoQ (ที่มา: ทันหุ้น)

PTTGC Last Price 37.75 บาท | YTD return +78.91%

PTTGC ลงนาม MOU กับ SCGC เมื่อวันที่ 29 เมษายน 2569 เพื่อศึกษาความเป็นไปได้จัดตั้งบริษัทร่วมทุนธุรกิจโอเลฟินส์และพอลิโอเลฟินส์ในไทย ครอบคลุมโรงงานผลิตโอเลฟินส์ PE PP และบริษัทร่วมทุนที่เกี่ยวข้องของ SCGC เพื่อสร้างผู้นำปิโตรเคมีระดับภูมิภาค คาดศึกษาแล้วเสร็จไตรมาส 3/2569 (ที่มา: ทันหุ้น)

PTT Last Price 35.25 บาท | YTD return +11.02%

PTT เปิดเผยการบริหารความเสี่ยงด้านพลังงานท่ามกลางความไม่สงบตะวันออกกลาง ตั้ง PTT ICS ประชุมฉุกเฉินกว่า 37 ครั้ง นำเข้าน้ำมันดิบจากสหรัฐฯ แอฟริกาตะวันตก ลาตินอเมริกา และมาเลเซียกว่า 70 เที่ยวเรือ โรงกลั่นใช้กำลังสูงกว่า 105% สำรองสภาพคล่องเพิ่ม 230,000 ล้านบาท ต้นทุนการเงินเพิ่ม 600 ล้านบาท/เดือน โดยไม่ส่งผ่านถึงผู้บริโภค (ที่มา: ทันหุ้น)

SCGP Last Price 24.9 บาท | YTD return+48.21%

นักวิเคราะห์คาดว่า SCGP จะมีกำไรไตรมาส 1/2569 เติบโตแข็งแกร่ง ถือเป็นหุ้นเด่นที่ได้รับการแนะนำในการวิเคราะห์ภาพรวมตลาดหุ้นไทยช่วงเช้าวันที่ 29 เมษายน 2569 ขณะที่ SET Index อยู่ที่ 1,475.30 จุด ลดลง 4.90 จุด (-0.33%) (ที่มา: ทันหุ้น)

OSP Last Price 15.1 บาท | YTD return  -5.03%

OSP คาดว่าผลประกอบการไตรมาส 1/2569 จะเป็นจุดสูงสุดของปี โดยถูกระบุเป็นหุ้นที่น่าจับตามองในการวิเคราะห์ตลาดช่วงเช้าวันที่ 29 เมษายน 2569 ท่ามกลาง SET Index ที่เคลื่อนไหวในกรอบ 1,465-1,490 จุด ขณะนักลงทุนรอติดตามผลการประชุม FED (ที่มา: ทันหุ้น)

BTG Last Price 22.8 บาท | YTD return +22.58%

BTG ถูกระบุเป็นหุ้นเด่นที่แนะนำในภาพรวมตลาดหุ้นไทยช่วงเช้าวันที่ 29 เมษายน 2569 พร้อมกับ PTTGC และ Depositary Receipts อย่าง CATL01 และ SMIC23 ขณะที่ SET Index อยู่ที่ 1,475.30 จุด ลดลง 4.90 จุด (-0.33%) จากแรงกดดันหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีสหรัฐฯ (ที่มา: ทันหุ้น)

ITC Last Price 16.3 บาท | YTD return +4.49%

ITC ไตรมาส 1/2569 กำไรสุทธิ 871 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 28.7% YoY รายได้จากการขาย 163 ล้านดอลลาร์ (5,174 ล้านบาท) เติบโต 28.6% ในสกุลดอลลาร์ อัตรากำไรขั้นต้น 24.3% อัตรากำไรสุทธิ 16.8% บริษัทรักษาเป้าหมายรายได้ทั้งปี 9-12% ในสกุลดอลลาร์ และคาดอัตรากำไรขั้นต้นในช่วง 23-25% ยังไม่พบผลกระทบจากความตึงเครียดภูมิรัฐศาสตร์ต่อห่วงโซ่อุปทาน (ที่มา: ทันหุ้น)

SAFE Last Price 6.1 บาท | YTD return -1.61%

SAFE อนุมัติจ่ายปันผลปี 2568 หุ้นละ 0.41 บาท อัตราการจ่าย 98.16% Dividend Yield 6.8% ตั้งเป้าเติบโตรายได้ปี 2569 ที่ 10% จากความต้องการ IVF ผู้ป่วยตะวันออกกลาง นำเข้าเทคโนโลยี PGTseq-A จากสหรัฐฯ เป็นรายแรกในไทย และมีสัญญาณเชิงบวกจากร่างกฎหมายสมรสเท่าเทียมและกฎหมายอุ้มบุญ (ที่มา: ทันหุ้น)

Macro & Policy

  • ธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) มีมติคงอัตราดอกเบี้ยนโยบายในการประชุมเดือนเมษายน 2569 โดยการลงมติครั้งนี้มีเสียงคัดค้านสูงสุดนับตั้งแต่ปี 1992 ถึง 3-4 เสียง ซึ่งสะท้อนความขัดแย้งภายในเกี่ยวกับทิศทางนโยบายการเงิน ด้านประธาน Fed เจอโรม พาวเวลล์ ระบุว่าเศรษฐกิจสหรัฐฯ มีความยืดหยุ่นสูงและควรเติบโตเกิน 2% ต่อไป พร้อมประกาศว่าจะยังคงดำรงตำแหน่งกรรมการ Fed หลังสิ้นสุดวาระประธาน และวิจารณ์ทอมป์ต่อ Fed ว่า “ไม่เคยมีมาก่อน” ขณะที่ Kevin Warsh ผู้ได้รับการเสนอชื่อจากทรัมป์ให้ดำรงตำแหน่งประธาน Fed ผ่านขั้นตอนสำคัญในวุฒิสภา

  • ธนาคารกลางญี่ปุ่น (BOJ) คงอัตราดอกเบี้ยที่ 0.75% แต่ปรับเพิ่มคาดการณ์เงินเฟ้อเป็น 2.8% จากเดิม 1.9% ส่งผลให้เงินเยนแข็งค่าขึ้น นักวิเคราะห์ประเมินว่า BOJ กำลังล็อกการขึ้นดอกเบี้ยในเดือนมิถุนายน ซึ่งถือเป็นการเดิมพันที่มีความเสี่ยงหากสภาพเศรษฐกิจเปลี่ยนแปลงก่อนถึงกำหนด ด้านธนาคารกลางยุโรป (ECB) และธนาคารกลางอังกฤษ (BOE) ต่างอยู่ในโหมด wait-and-see โดย ECB คาดคงดอกเบี้ยแต่ยังเปิดทางขึ้นดอกเบี้ยในอนาคต ขณะธนาคารกลางบราซิลปรับลดดอกเบี้ย 25 bps ตามคาด

  • ยอดขาดดุลการค้าสินค้าของสหรัฐฯ ขยายตัวในเดือนมีนาคม 2569 เนื่องจากการนำเข้าเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว ขณะที่การก่อสร้างบ้านเดี่ยว (Single-family housing starts) พุ่งสู่ระดับสูงสุดในรอบ 13 เดือนในเดือนมีนาคม และใบอนุญาตก่อสร้าง (Building permits) ส่งสัญญาณหดตัวสะท้อนความระมัดระวังทางเศรษฐกิจ ด้านผู้ค้าในตลาดยังคงพนันว่า Fed จะคงดอกเบี้ยไปจนถึงปีหน้า แต่คาดการณ์การขึ้นดอกเบี้ยอย่างน้อย 1 ครั้งในปีถัดไป ขณะที่ Jamie Dimon แห่ง JPMorgan Chase เตือนถึงความเสี่ยง “วิกฤตพันธบัตร” จากการผสมรวมกันของความเสี่ยงที่คาดเดาไม่ได้

Corporate & Earning

  • Microsoft รายงานผลประกอบการไตรมาส 3 ปี 2026 เกินคาดของ Wall Street ขับเคลื่อนโดยความต้องการ Cloud และ AI ที่แข็งแกร่ง อย่างไรก็ตาม บริษัทวางแผนใช้จ่ายด้านทุน (Capex) สูงถึง 190,000 ล้านดอลลาร์ในปี 2026 ซึ่งสูงกว่าที่ Wall Street คาดไว้มาก โดยราคาหน่วยความจำที่พุ่งสูงขึ้นเป็นปัจจัยหลัก นอกจากนี้การคาดการณ์รายได้และ Operating Margin ของบริษัทต่ำกว่าที่นักวิเคราะห์คาด Alphabet รายงานรายได้ Cloud ไตรมาสแรกปี 2026 เติบโตแข็งแกร่ง พร้อมปรับเพิ่มคาดการณ์ Capex ทั้งปี 2026 สูงถึง 190,000 ล้านดอลลาร์ และคาดการณ์ Capex ปี 2027 จะเพิ่มขึ้นอีกอย่างมีนัยสำคัญ

  • Amazon รายงานการเติบโตของ AWS ไตรมาสแรกปี 2026 ที่ 28% YoY เกินคาดนักวิเคราะห์ และ AWS คิดเป็นสัดส่วนเกิน 20% ของรายได้รวม ขับเคลื่อนโดยความต้องการ AI อย่างแข็งแกร่ง อย่างไรก็ตาม หุ้น Amazon ปรับลดลงเนื่องจากบริษัทประกาศการลงทุนด้าน AI ในระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ ซึ่งบดบังความแข็งแกร่งของธุรกิจ Cloud Meta รายงานรายได้เกินคาด แต่จำนวนผู้ใช้ฟิตผิดหวัง ส่วนหนึ่งจากการหยุดให้บริการอินเทอร์เน็ตในอิหร่าน Capex ต่ำกว่าคาด ขณะที่ Reality Labs บันทึกผลขาดทุนจากการดำเนินงานกว่า 4,000 ล้านดอลลาร์ และมียอดขาย 402 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสแรก นอกจากนี้ EU ยังพบเบื้องต้นว่า Meta ละเมิดกฎหมายยุโรปด้านความปลอดภัยเด็กบน Instagram และ Facebook

  • Qualcomm หุ้นพุ่ง 16% หลัง CEO Cristiano Amon ประกาศว่าบริษัทจะเริ่มส่งชิป Data Center ให้ Hyperscaler รายใหญ่ก่อนกำหนด และระบุว่ายอดขายในจีนถึงจุดต่ำสุดแล้ว NXP Semiconductors หุ้นพุ่ง 26% ในวันเดียว ซึ่งเป็นการปรับขึ้นสูงสุดนับตั้งแต่ IPO ในปี 2010 หลังรายงานผลประกอบการเกินคาด Starbucks รายงานยอด Same-store sales โลกเพิ่มขึ้น 6.2% พร้อมปรับเพิ่มคาดการณ์ทั้งปี แม้กำไรยังไม่ฟื้นตัวตามการเติบโตของลูกค้า Carvana รายงานยอดขาย 187,393 คันในไตรมาสแรก เพิ่มขึ้น 40% YoY สร้างสถิติสูงสุด

  • Equinix ปรับเพิ่มแนวโน้มปี 2026 หลังมีการจองพื้นที่ Data Center เป็นสถิติสูงสุด ขับเคลื่อนโดยความต้องการ AI ที่แข็งแกร่ง Anthropic อยู่ระหว่างเจรจาระดมทุนในมูลค่า 900,000 ล้านดอลลาร์ ซึ่งสูงกว่ามูลค่าปัจจุบันของ OpenAI OpenAI รายงานการเติบโตรายได้และจำนวนผู้ใช้ต่ำกว่าเป้าหมายของตัวเอง ตามรายงานของ Wall Street Journal ส่งผลให้หุ้น Oracle และกลุ่มชิปปรับตัวลง LinkedIn คาดรายได้จาก AI hiring agents แตะ 450 ล้านดอลลาร์ต่อปี ขณะที่ Kone (ฟินแลนด์) เข้าซื้อกิจการ TK Elevator (เยอรมนี) มูลค่า 34,400 ล้านดอลลาร์ สร้างผู้ผลิตลิฟต์ใหญ่ที่สุดในโลก

Geopolitics & Risk

  • ทรัมป์ ประกาศปิดล้อมอิหร่านจนกว่าจะยอมรับข้อตกลงนิวเคลียร์ ส่งผลให้ราคาน้ำมัน Brent พุ่งเกิน 118 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล สหรัฐฯ ขยายการปิดล้อมท่าเรืออิหร่าน ขณะที่ช่องแคบฮอร์มุซยังคงมีการหยุดชะงัก อิหร่านเสนอเลื่อนการหารือนิวเคลียร์จนกว่าสงครามจะสิ้นสุด ด้านสหรัฐอาหรับเอมิเรตส์ประกาศถอนตัวจาก OPEC ท่ามกลางการถูกโจมตีด้วยขีปนาวุธและโดรนจากอิหร่าน ทรัมป์แสดงความพอใจต่อการถอนตัวของ UAE โดย Goldman Sachs ประเมินว่าการออกจาก OPEC ของ UAE สร้างความเสี่ยงต่ออุปทานน้ำมันในระยะกลาง

  • สหรัฐฯ ออกคำเตือนธนาคารเกี่ยวกับความเสี่ยงคว่ำบาตรที่เกี่ยวข้องกับโรงกลั่น Teapot ของจีนที่รับซื้อน้ำมันอิหร่าน โดยจีนซื้อน้ำมันอิหร่านประมาณ 90% ของการส่งออกทั้งหมด กระทรวงการคลังสหรัฐฯ ออกแจ้งเตือนเกี่ยวกับน้ำมันผสมรุ่นมาเลเซีย (Malaysian blend) ที่ใช้หลีกเลี่ยงการคว่ำบาตร ด้านอุตสาหกรรมการบินทั่วโลกเผชิญวิกฤตขาดแคลนเชื้อเพลิงเครื่องบิน ส่งผลให้เกิดการแย่งซื้อ Jet Fuel และมีการยกเลิกเที่ยวบิน นักวิเคราะห์อธิบายว่าเป็น “การทดสอบความตึงเครียดระดับโลก” สำหรับภาคการบิน

- Advertisement -

บทความที่เกี่ยวข้องเพิ่มเติมจากผู้เขียน