โมเมนตัมบวกภายนอกและภายในยังน่าจะหนุนตลาดแกว่งขึ้นต่อ
คาด SET วันนี้ “Sideways/Up” ต้าน 1545/1560จุด รับ 1527/1521 จุด
คาดตลาดติดตามการพบกันผู้นำจีนและสหรัฐฯ วันสุดท้าย น่าจะเป็นภาพบทสรุปข้อตกลงกรอบหารือด้านต่างๆ วานนี้ซึ่งโทนโดยรวมไปในทางบวกต่อเศรษฐกิจโลกในส่วนสงคราม (จีนหนุนเปิดช่องแคบฮอร์มุซ+ยืนยันไม่ส่งอาวุธให้อิหร่าน), ความร่วมมือเทคโนโลยี x การค้า นอกจากนี้ อีกแรงส่ง คือ กำไรตลาด 1Q26 ส่วนใหญ่รายงานทางบวก ออกมาแล้ว 404 บริษัท กลุ่มที่มีคาดการณ์ 102 แห่ง กำไรรวมดีกว่าคาด 6.7% (prev. 12%) และน่าต่อยอดการขับเคลื่อนรัฐบาลที่เต็มประสิทธิภาพขึ้น จากการหารือรับฟังความเห็นภาคเอกชน (ครั้งแรกใน 11 ปี) ช่วงเย็นวันนี้ คาดหวังการรับมือวิกฤติพลังงานมีประสิทธิภาพเพิ่มขึ้น และ แรงส่งเร่งลงทุนสอดประสานปรับโครงสร้างเศรษฐกิจกลาง-ยาว คาดตลาดแกว่งขึ้น
หุ้นธีมเด่นวันนี้
1) หุ้นธีมลงทุน ธนาคาร KBANK, KTB นิคม AMATA, WHA พลังงาน PTT สื่อสาร TRUE, ADVANC รับเหมา STECON, PYLON, INSET
2) หุ้นธีม US x China Plays ส่งออก DELTA (เก็งกำไร), KCE, ITC, CPF, IVL, PTTGC กลุ่มคาดหวัง De-escalation หนุน AOT, MINT, BDMS, BH
3) หุ้นกำไร 1Q26 / 1Q26F จะออกมาดี หุ้นเด่นวานนี้ AOT, CPF, PTT, SPRC ที่เหลือจับตา IVL, CPN
KSS Alpha Espresso Picks : KBANK AMATA GULF (จิตวิทยาธีมลงทุนเด่น รัฐฯ พบเอกชนเพิ่มแรงขับเคลื่อน)
Key Factors:
(*) Trump x China: การพบกันคุณ Trump และ คุณ Xi Jin Ping โทนไปทางบวก 1) การค้า ทั้ง 2 ฝ่ายตกลงขยายความร่วมมือการค้า (จีนตกลงนำเข้าถั่วเหลืองจากสหรัฐฯ + ซื้อเครื่องบิน Boeing), การแพทย์, เกษตร, การบังคับใช้กฎหมาย 2) เทคโนโลยี สหรัฐฯ อนุญาต บ.เทคยักษ์ใหญ่ จีนนำเข้าชิป H200 ของ NVIDIA ฝั่งโทนลบ คือ 3) จีนปรามสหรัฐฯมายุ่งเกี่ยวกับไต้หวัน แม้ยังติดตามความร่วมมือเชิงรายละเอียด แต่เราประเมินสัญญาญทางบวกต่อโอกาสเปิด Upside เศรษฐกิจโลก ระยะถัดไป ผลกระทบ Tariff ต่ำลงและอุตสาหกรรม Tech เร่งขึ้น บวกต่อหุ้นชิ้นส่วนฯ และ China Plays ส่วนวันนี้ติดตามการหารือในส่วนข้อสรุปข้อตกลงต่างๆ
(+) SET Earnings: หุ้นใน SET รายงานกำไร 1Q26 แล้ว 404 บริษัท กำไรรวมดีกว่าคาด 6.7% (prev. 12%) หุ้นเด่นวานนี้ AOT, CPF, PTT, SPRC ที่เหลือจับตา IVL, CPN
(+) Public x Private : วันนี้การจัดงานรับฟังความเห็นเอกชนโดยรัฐบาลในรอบ 11ปี คาดยกความร่วมมือบูรณาการ นโยบายการคลัง x การเงิน x แรงส่งภาคเอกชน ภายใต้ข้อจำกัดฐานะการเงินรัฐฯ เราประเมินช่วย 1) รับมือวิกฤติพลังงานมีประสิทธิภาพ 2) แรงส่งเร่งเครื่องยนต์การลงทุนปรับโครงสร้างเศรษฐกิจไทยเด่นขึ้น บวก SET และธีมลงทุน
(*) War: ความคืบหน้าสงครามไปทาง De-escalation อ่อนๆ จีนเห็นด้วยที่ควรเปิดช่องแคบฮอร์มุซปกติ และพร้อมแสดงบทบาททางบวกยุติข้อขัดแย้ง ขณะที่ยืนยันไม่ส่งอาวุธให้อิหร่าน แต่ตลาดรอ อิงราคาน้ำมันดิบเช้านี้ อิง Brents ทรงตัวจาก prev. กรอบ 105-107 เหรียญฯ ระยะสั้นหนุนหุ้นธีม Energy Security ยืนสูง แต่น่าจะเริ่มทำให้ตลาดเริ่มกลับสถานะหุ้นธีม De-escalation ที่แกร่ง/กระทบน้อยฝั่งท่องเที่ยว ร.พ.
(*) US: เศรษฐกิจสหรัฐฯประคอง 1) ยอดค้าปลีก เม.ย. 26 +0.5%m-m ลดลงจากฐานสูงเดือนก่อนหน้า ขณะที่ผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรก+ต่อเนื่อง เพิ่ม 3 สัปดาห์ติดแบบช้าๆ vs Import Price Index เพิม +1.9%m-m แรงสุดตั้งแต่ มี.ค. 22 ทำให้เงินเฟ้อดูมีสัญญาณเร่งขึ้น US Bond Yield 10 ปี +2 bps ที่ 4.48% ระยะสั้นบวกธนาคาร
Technical Focus 15 พฤษภาคม 69
คาดการณ์แนวโน้ม SET INDEX วันนี้ : “ลุ้นทดสอบ HIGH เดิม 1,545 / 1,560 ขยับแนวรับขึ้น 1,527 / 1,521”
กราฟ SET ยังขยับขึ้นต่อเนื่อง ส่งผลให้แท่งเทียนล่าสุดกลับตัวขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ย EMA ทุกเส้น และ Breakout High ก่อนหน้า ผสานเครื่องมือทางด้านเทคนิคกลับมามีสัญญาณบวกทุกเครื่องมือ อาทิ Modified stochastic ที่ %K ตัด %D ขึ้นต่อเนื่อง, RSI > 50 และ MACD ที่ตัด Signal line ขึ้นรอบใหม่ ในขณะที่ Volume เร่งตัวขึ้นมากกว่าค่าเฉลี่ย 5 วันต่อเนื่อง จึงให้น้ำหนัก SET ปรับตัวขึ้นเพื่อทดสอบเป้าหมายระยะกลางที่โซนแนวต้าน 1,545 / 1,560 จุดตามลำดับ โดยขยับแนวรับสำหรับการเก็งกำไรขึ้นที่บริเวณ 1,527 / 1,521 จุด (Previous high / Hidden gap)
คำแนะนำ :
1.) นักลงทุนระยะสั้นแนะนำซื้อเก็งกำไรอิงกรอบแนวรับ / แนวต้านที่กำหนดที่กำหนด
2.) นักลงทุนระยะกลาง/ยาวแนะนำถือ Run Trend โดยขยับ Trailing stop ขึ้นที่โซนฐานแนวรับ 1,480 จุด
เก็งกำไร
- AMATA เป้าหมาย 21.30 / 22.00 แนวรับ 20.50 จุดตัด 20.20
- MINT เป้าหมาย 22.30 / 22.80 แนวรับ 21.70 จุดตัดขาดทุน 21.40
- CPN เป้าหมาย 67.25 / 68.75 แนวรับ 64.75 จุดตัดขาดทุน 64.00
- BH เป้าหมาย 180.5 / 183.0 แนวรับ 177.0 จุดตัดขาดทุน 175.0
Depositary Receipts (DR)
- CATL01 เป้าหมาย 6.65 / 6.80 แนวรับ 6.30 จุดตัดขาดทุน 6.15
KSS Commodities Update – 15-พ.ค.-26
- น้ำมันดิบ Brent -1.90%DoD ปิดที่ US$ 105.72/barrel
- น้ำมันดิบ West Texas +0.15%DoD ปิดที่ US$ 101.17/barrel
- ถ่านหินล่วงหน้า Newcastle -0.51%DoD ปิดที่ US$ 135.95/ตัน
- ก๊าซธรรมชาติ NYMEX +1.05%DoD ปิดที่ US$2.894/MMBtu
- น้ำตาล -2.54%DoD ปิดที่ 14.99Cent/lb
- ถั่วเหลือง -2.97%DoD ปิดที่ 1192.5 Cent/bu
- น้ำมันปาล์ม 0.00%DoDปิดที่ 4350Myr/mt
- ยาง TOCOM -0.95%DoD ปิดที่ 418.9JPY/kg
- เหล็กเส้น +0.21%DoD ปิดที่ 476 CNY/MT
- ดัชนีค่าระวางเรือ BDI +0.19% ปิดที่ 3195 จุด
- ราคาแร่เงิน -4.60% ปิดที่ 83.5258 US$/Oz
- ราคาทองคำ -0.78% ปิดที่ 4651.98 US$/Oz
- ราคาบิทคอย +2.16% ปิดที่ 81394.73 USD
