FSSIA Daily Focus: พลังงานหนุน // Tech กดดัน
มุมมองตลาด
เราคาด SET Index แกว่ง Sideways to Sideways Down ในกรอบ 1,552–1,570 จุด โดยหุ้นกลุ่ม Tech-AI ยังเผชิญแรงขายจากความกังวลผลตอบแทนของ AI Capex ขณะที่กลุ่มพลังงานคาดช่วยพยุงดัชนีจากราคาน้ำมันที่พุ่งขึ้น ระยะสั้นเน้น Selective Buy หุ้นที่คาดกำไร 3Q26 แข็งแกร่งและมี Earnings Outlook เชิงบวก
ปัจจัยขับเคลื่อนตลาด
Brent พุ่งแตะ US$116/บาร์เรล จากความตึงเครียดในตะวันออกกลางและความเสี่ยงสหรัฐฯโจมตีอิหร่านรอบใหม่ หนุนภาวะ Risk-Off และแรงซื้อพันธบัตร ทำให้ US Bond Yield 10 ปีลดต่ำกว่า 5% เป็นครั้งแรกในรอบเดือน สัปดาห์นี้ติดตามการประชุม Fed, ECB และ BoJ ซึ่งคาดคงดอกเบี้ยทั้งหมด รวมถึงการทยอยประกาศกำไร 3Q26 ของบจ.ไทยและต่างประเทศ
หุ้นเด่นวันนี้: PTTEP – “เก็งกำไร” ราคาเป้าหมายเฉลี่ย IAA Consensus 166.57 บาท
- คาดได้แรงเก็งกำไรจาก Brent ที่พุ่งแตะเกือบ US$116/บาร์เรล ขณะที่กำไร 3Q26 คาดเติบโตแข็งแกร่ง y-y จากราคาพลังงานที่สูงกว่าปีก่อน โดย Consensus คาดกำไรสุทธิปี 2026 ที่ 7.65 หมื่นลบ. ก่อนชะลอเหลือ 7.2 หมื่นลบ. ในปี 2027 ซึ่งยังอยู่ในระดับสูง
- แนวรับ 158 // 153 บาท แนวต้าน 164-164.50 // 173-175 บาท
ประเด็นสำคัญวันนี้
(+) TFG คาดกำไร 3Q26 ที่ 1.95 พันลบ. (+32% q-q, +14% y-y) จากราคาเนื้อสัตว์ฟื้นและการขยายสาขาค้าปลีก คาดกำไรปี 2027 โต 7.6% คงคำแนะนำ “ซื้อ” ราคาเป้าหมาย 12 บาท
(+) ICHI คาดกำไร 3Q26 ที่ 360 ลบ. (+16% q-q, ทรงตัว y-y) สูงกว่าคาดเดิม 15% จากยอดขายน้ำด่างทำ New High และชาเขียวฟื้น คาดมี Upside ต่อกำไรปี 2026 ราว 5-6% คงคำแนะนำ “ซื้อ” ราคาเป้าหมาย 16 บาท
(+) PR9 คาดกำไรปกติ 3Q26 ทำ New High ที่ 233 ลบ. (+26% q-q, +4% y-y) จากผู้ป่วยไทยและการรักษาโรคซับซ้อน คาด 4Q26 โตต่อ แม้ปรับลดประมาณการกำไร แต่ยังคาดปี 2027 โต 12% คงคำแนะนำ “ซื้อ”
(+) CPN คาดกำไรปกติ 3Q26 ที่ 4.7 พันลบ. (ทรงตัว q-q, +11% y-y) หนุนจากศูนย์การค้าและโรงแรม คาด 4Q26 แข็งแกร่งจาก High Season และการโอนคอนโด คงคำแนะนำ “ซื้อ” ราคาเป้าหมาย 80 บาท
(+) OR คาดกำไรสุทธิ 3Q26 ฟื้นเป็น 5 พันลบ. จากการกลับรายการ NRV ขณะที่กำไรปกติ 2.6 พันลบ. (+278% q-q) หนุนค่าการตลาดน้ำมันและ Cafe Amazon คงคำแนะนำ “ซื้อ” ราคาเป้าหมาย 15 บาท
(0) MRDIYT คาดกำไรปกติ 3Q26 (+5% y-y, -15% q-q) จาก GPM ที่อ่อนลง ก่อนกลับมาเติบโตเด่นใน 4Q26 คงคำแนะนำ “ซื้อ” ราคาเป้าหมาย 10.40 บาท
