ข่าวเศรษฐกิจ / อุตสาหกรรม / ตลาดหลักทรัพย์ฯ

กนง. ปรับเพิ่ม GDP ไทยปี 2569 เป็น 2.3% คงดอกเบี้ยที่ 1% เป็นเอกฉันท์

ธนาคารแห่งประเทศไทย (กนง.) ปรับประมาณการการขยายตัวของเศรษฐกิจไทยปี 2569 ขึ้นเป็น 2.3% จากเดิมที่ 1.5% โดยได้รับแรงหนุนจากการส่งออก การลงทุน มาตรการภาครัฐ และการท่องเที่ยวที่ฟื้นตัว คณะกรรมการนโยบายการเงินมีมติเป็นเอกฉันท์ 7-0 คงอัตราดอกเบี้ยนโยบายไว้ที่ 1% ต่อปี เพื่อป้องกันผลกระทบต่อการฟื้นตัวของเศรษฐกิจ ด้านอัตราเงินเฟ้อทั่วไปปี 2569 คาดไว้ที่ 2.8% และปี 2570 ที่ 1.4% โดยคาดว่าเงินเฟ้อจะแตะสูงสุดในเดือน ก.ค.-ส.ค. แล้วค่อยๆ ลดลง นักวิเคราะห์มองบวกต่อหุ้นกลุ่มค้าปลีก ไฟแนนซ์ ธนาคารพาณิชย์ ท่องเที่ยว และอาหารเครื่องดื่มในช่วงครึ่งปีหลัง

ราคาทองคำในประเทศวันที่ 25 มิ.ย. ร่วงแรง 1,350 บาท ก่อนฟื้นตัวบางส่วน

สมาคมค้าทองคำรายงานการปรับเปลี่ยนราคาทองคำในวันที่ 25 มิถุนายน 2569 รวม 34 ครั้ง โดยครั้งแรกปรับลง 1,350 บาท ก่อนเคลื่อนไหวขึ้นลงครั้งละ 50-100 บาท ราคาทองคำแท่งรับซื้ออยู่ที่ 62,850 บาท ขายออก 63,050 บาท ส่วนทองรูปพรรณรับซื้อที่ 61,595.08 บาท และขายออกที่ 63,850 บาท ปัจจัยกดดันราคาทองคำโลกมาจากค่าเงินดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่า และความคาดหวังที่เพิ่มขึ้นว่า Fed อาจปรับขึ้นดอกเบี้ยอย่างน้อย 1 ครั้งในปีนี้ โดย Dot Plot บ่งชี้เจ้าหน้าที่เฟด 9 จาก 18 ราย คาดการณ์การขึ้นดอกเบี้ยภายในสิ้นปี 2026

ค่าเงินบาทเปิดทรงตัวที่ 33.43 บาท/ดอลลาร์ รอติดตามข้อมูล PCE สหรัฐฯ

ธนาคารกรุงไทยประเมินค่าเงินบาทเปิดเช้าวันที่ 25 มิ.ย. อยู่ที่ 33.43 บาทต่อดอลลาร์ ไม่เปลี่ยนแปลงจากวันก่อน เคลื่อนไหวแบบ Sideways ในกรอบ 33.38-33.48 บาท เงินดอลลาร์ได้แรงหนุนจากความกังวลต่อผลประกอบการหุ้นกลุ่ม AI และ Semiconductor โดยดัชนี DXY แถว 101.6 จุด บอนด์ยีลด์ 10 ปีสหรัฐฯ ปรับลงเป็น 4.40% ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปิดลบ S&P500 -0.09% และ Nasdaq -0.43% อย่างไรก็ตาม สัญญาฟิวเจอร์สสหรัฐฯ ฟื้นตัว +0.53% หลังผลประกอบการ Micron แข็งแกร่ง ธปท. มีแนวโน้มคงดอกเบี้ยตลอดปีนี้และปีหน้า ตลาดรอติดตาม PCE สหรัฐฯ และยอดส่งออก-นำเข้าไทยเดือน พ.ค.

ข่าวบริษัทจดทะเบียนฯ

AOT (Last Price 61.5 บาท YTD return +12.84%)

AOT วางเป้ารองรับผู้โดยสาร 160 ล้านคน/ปีภายในปี 2577 ใน 8 เดือนแรกปีงบฯ 2569 มีผู้โดยสาร 90.98 ล้านคน (+2.76%) สนามบินสุวรรณภูมิเร่ง East Expansion เพิ่มพื้นที่ 81,000 ตร.ม. คาดเปิดปี 2574 รองรับ 70 ล้านคน/ปี พร้อมขยายรายได้เชิงพาณิชย์ผ่านโรงแรม ศูนย์โลจิสติกส์ และคลังสินค้าทางอากาศ (ที่มา: ทันหุ้น)

TRUE (Last Price 12.5 บาท YTD return +10.62%)

หุ้น TRUE มีแรงขายแรงในวันที่ 25 มิ.ย. เนื่องจาก China Mobile International Holdings Limited ผู้ถือหุ้นใหญ่สัดส่วน 7.81% คาดว่าจะขายหุ้นออกมา กดดันราคาหุ้นให้ปรับลงมากที่สุดในตลาด (ที่มา: ทันหุ้น)

KBANK (Last Price 212.0 บาท YTD return+9.0%)

ดัชนีตลาดหุ้นไทยวันที่ 25 มิ.ย. ปิดที่ 1,558.55 จุด บวก 10.33 จุด หรือ +0.67% มูลค่าซื้อขาย 85,992.76 ล้านบาท โดยมีแรงซื้อใน KBANK ช่วยหนุนตลาดพร้อมกับ DELTA และ AOT ขณะที่ตลาดแกว่งบวกตลอดวันตามภูมิภาค (ที่มา: ทันหุ้น)

BJC (Last Price 14.1 บาท YTD return +0.0%)

BJC ออกหุ้นกู้ครั้งที่ 1/2569 มูลค่ารวม 10,000 ล้านบาท จากเดิมตั้งเป้า 6,000 ล้านบาท แต่ได้รับการจองซื้อสูงกว่าเป้า 4.4 เท่า แบ่งเป็นหุ้นกู้อายุ 3 ปี 3 เดือน ดอกเบี้ย 1.87% และอายุ 6 ปี ดอกเบี้ย 2.43% ได้รับเรตติ้ง A แนวโน้ม Stable (ที่มา: ทันหุ้น)

GULF (Last Price 60.5 บาท YTD return +45.78%)

กนง. ปรับประมาณการ GDP ไทยปี 2569 เป็น 2.3% จากเดิม 1.5% มีมติเป็นเอกฉันท์คงดอกเบี้ยนโยบายที่ 1% นักวิเคราะห์มองบวกต่อหุ้นกลุ่มพลังงานและสาธารณูปโภคอย่าง GULF ในช่วงครึ่งปีหลัง (ที่มา: ทันหุ้น)

WHAUP (Last Price 7.15 บาท YTD return +71.05%)

ผู้ถือหน่วย WHAIR อนุมัติลงทุนเพิ่มเติมครั้งที่ 6 ในสิทธิเช่าโรงงาน-คลังสินค้า 10 ยูนิตจาก 4 บริษัทในกลุ่ม WHA มูลค่าไม่เกิน 1,234.6 ล้านบาท พื้นที่เช่ารวมเพิ่มเป็น 514,319 ตร.ม. ส่วนใหญ่อยู่ในพื้นที่ EEC คาดแล้วเสร็จปลายปี 2569 (ที่มา: ทันหุ้น)

CBG (Last Price 44.75 บาท YTD return +3.47%)

กนง. ปรับ GDP ไทยปี 2569 เป็น 2.3% และคงดอกเบี้ยที่ 1% นักวิเคราะห์มองบวกต่อหุ้นกลุ่มอาหารและเครื่องดื่มอย่าง CBG ในช่วงครึ่งปีหลัง จากกำลังซื้อในประเทศที่ฟื้นตัวชัดเจนขึ้น (ที่มา: ทันหุ้น)

DELTA (Last Price 326.0 บาทYTD return +75.74%)

DELTA เป็นหุ้นที่มีแรงซื้อสูงและมูลค่าซื้อขายสูงสุดในช่วงเช้าวันที่ 25 มิ.ย. หนุนดัชนีตลาดหุ้นไทยในช่วงพักเที่ยงปิดที่ 1,560.26 จุด บวก 12.04 จุด หรือ +0.78% มูลค่าซื้อขาย 42,717.28 ล้านบาท (ที่มา: ทันหุ้น)

Macro & Policy

  • ธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) รายงานการทดสอบความเครียด (Stress Test) ประจำปีพบว่าธนาคารขนาดใหญ่ 32 แห่งสามารถรองรับการสูญเสียสมมุติได้ถึง 708 พันล้านดอลลาร์ในสภาวะเศรษฐกิจถดถอยสมมุติ ทั้งนี้ผลทดสอบจะไม่กระทบต่อข้อกำหนดด้านเงินทุนในปีนี้ เนื่องจาก Fed อยู่ระหว่างการปรับปรุงเกณฑ์ด้านเงินกองทุน JPMorgan Chase ประกาศโครงการซื้อหุ้นคืน 50 พันล้านดอลลาร์ ขณะที่ Goldman Sachs ปรับเพิ่มเงินปันผลหลังผ่านการทดสอบ

  • เจ้าหน้าที่ Fed หลายรายส่งสัญญาณนโยบายการเงิน โดย Williams ระบุเงินเฟ้อยังสูงเกินไปและปรับเลื่อนเป้าหมายเงินเฟ้อออกไปเป็นปี 2028 พร้อมระบุว่านโยบายดอกเบี้ยปัจจุบันอยู่ในตำแหน่งที่ดีในการลดแรงกดดันเงินเฟ้อ ขณะที่ Goolsbee แห่ง Chicago Fed ระบุว่าเงินเฟ้อสูงเกินไปแต่ปฏิเสธการให้ความเห็นต่อทิศทางดอกเบี้ยในอนาคต ด้านข้อมูล Core PCE เดือน พ.ค. 2569 อยู่ที่ 3.4% สูงสุดนับตั้งแต่ตุลาคม 2023

  • GDP ไตรมาสแรกของสหรัฐฯ ได้รับการปรับเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ แม้การใช้จ่ายของผู้บริโภคเกือบหยุดนิ่ง ยอดผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ลดลงมากกว่าคาด สะท้อนความแข็งแกร่งของตลาดแรงงาน คำสั่งซื้อสินค้าทุนขั้นพื้นฐาน (Core Capital Goods Orders) เดือน พ.ค. ฟื้นตัวแข็งแกร่ง ส่วนคำสั่งซื้อสินค้าคงทน (Durable Goods Orders) ลดลงน้อยกว่าที่ตลาดคาดการณ์ ช่วยผ่อนคลายความกังวลเรื่องการชะลอตัวของเศรษฐกิจ

Corporate & Earning

  • Micron Technology รายงานผลประกอบการไตรมาส 3 ปีงบ 2026 แข็งแกร่งเกินคาดอย่างมาก โดยรายได้เพิ่มขึ้นเกือบ 4 เท่าจากราคาชิปหน่วยความจำที่พุ่งสูง Gross Margin กระโดดขึ้นเป็น 84.9% จาก 39% ในปีก่อน แซงหน้า Nvidia และ Meta จนกลายเป็น Margin King ของ Wall Street หุ้น Micron พุ่ง 15% หลังประกาศผล และบวก 260% YTD บริษัทยังประกาศความร่วมมือด้าน AI กับ Anthropic พร้อมลงทุนโดยตรงใน Series H ของ Anthropic อีกด้วย

  • Apple และ Microsoft ประกาศปรับราคาสินค้าขึ้นจากต้นทุนชิ้นส่วนที่สูงขึ้น โดย Apple ปรับราคา Mac และ iPad สูงขึ้นจากต้นทุน Memory ที่พุ่งขึ้น ส่งผลให้หุ้น Apple ร่วงหนักที่สุดในรอบกว่า 1 ปี ส่วน Microsoft ปรับราคา Xbox ขึ้นด้วยเหตุผลเดียวกัน ด้าน On Semiconductor ประกาศซื้อกิจการ Synaptics ในราคา 7 พันล้านดอลลาร์แบบ All-Stock Deal โดยมุ่งเน้น Physical AI และเพิ่ม Total Addressable Market อีก 30 พันล้านดอลลาร์ ทำให้ TAM รวมเป็น 243 พันล้านดอลลาร์ภายในปี 2030

  • JPMorgan Chase แต่งตั้ง Doug Petno และ Troy Rohrbaugh เป็น Co-Presidents ขณะที่ Marianne Lake ผู้บริหารอาวุโสประกาศลาออก ทั้งสองถูกมองว่าเป็นผู้สืบทอดตำแหน่ง CEO Jamie Dimon ในอนาคต ด้าน SK Hynix ผู้ผลิตชิปรายใหญ่ที่สุดของเกาหลีใต้วางแผนระดมทุน 29.65 พันล้านดอลลาร์ผ่านการ Listing บน Nasdaq ในช่วงต้นเดือน ก.ค. โดยจะออกหุ้นใหม่ 17.79 ล้านหุ้น และ Amazon ประกาศลงทุนเพิ่ม 13 พันล้านดอลลาร์ในอินเดีย เพื่อขยายโครงสร้างพื้นฐาน AI และ Cloud ทำให้ยอดรวมการลงทุนในอินเดียแตะ 48 พันล้านดอลลาร์

  • Darden Restaurants รายงานผลประกอบการไตรมาส 4 ปี 2026 กำไรเกินคาด แต่ Same-store Sales ของ Olive Garden และร้านอาหาร Fine Dining ต่ำกว่าเป้า FedEx Freight รายงานผลประกอบการไตรมาส 4 ปีงบ 2026 แข็งแกร่ง พร้อมคาดการณ์รายได้เติบโตสูงสุด 6% สำหรับช่วงที่เหลือของปี 2026 หลังการ Spin-off จาก FedEx Corp แม้ต้องเผชิญแรงกดดันด้าน Margin ในไตรมาส 4 BlackBerry รายงานผลประกอบการเกินคาด และ Cash Flow แข็งแกร่ง ราคาหุ้นพุ่งขึ้นหลังประกาศผล โดยบริษัทกำลังเปลี่ยนโฟกัสธุรกิจสู่ Physical AI

Geopolitics & Risk

  • อิหร่าน โจมตีเรือสินค้าในช่องแคบฮอร์มุซ ส่งผลให้ราคาน้ำมันดิบพลิกฟื้นจากระดับต่ำก่อนสงคราม เจ้าหน้าที่สหรัฐฯ ระบุว่าอิหร่านเป็นผู้รับผิดชอบการโจมตีเรือบรรทุกสินค้าใกล้โอมาน ขณะที่อิหร่านประกาศว่าการผ่านช่องแคบฮอร์มุซโดยไม่ได้รับอนุญาตเป็นสิ่งที่ยอมรับไม่ได้และเป็นอันตราย กระทรวงการคลังสหรัฐฯ ออกมาตรการผ่อนผันคว่ำบาตรอิหร่านชั่วคราว 60 วัน เพื่อเปิดทางการผลิตและส่งออกน้ำมัน

  • อิรัก พิจจักรถอนตัวจาก OPEC แต่ตัดสินใจคงสมาชิกภาพ พร้อมกดดันขอโควตาการผลิตที่สูงขึ้น ขณะที่สหรัฐอาหรับเอมิเรตส์ได้ถอนตัวออกจาก OPEC แล้ว ด้านยุโรปหุ้นกลุ่มกลาโหมร่วงลงต่อเนื่องวันที่สองหลังเยอรมนียกเลิกโครงการเรือรบ F126 นอกจากนี้ทำเนียบขาวกดดันบริษัทกลาโหมรายใหญ่ให้เพิ่มการผลิตขีปนาวุธและกระสุน ท่ามกลางความกังวลด้านคลังอาวุธและการเจรจากับอิหร่าน

- Advertisement -

บทความที่เกี่ยวข้องเพิ่มเติมจากผู้เขียน