บล.กรุงศรีฯ:
META Update (META.US) ระยะสั้นมีจิตวิทยาบวก หลังตลาดการเปิดตัว “Muse” ผู้ช่วย AI อัจฉริยะ (AI Agent) ล่าสุดยอดดาวน์โหลดแอปพลิเคชันติด Top 5 ต่อเนื่อง 9 วัน vs หุ้นยังคงซื้อขายบน P/E ปี Forward P/E 26F ที่ 19.6 เท่า ถูกกว่ากลุ่ม ที่ 25.2 เท่า แนะนำเก็งกำไร
Key Ideas : ความคืบหน้าการเปิดตัว Muse AI Agent ของ Meta สะท้อนภาพบวกต่อโอกาสสร้างรายได้ใหม่
- กระแสตอบรับดีเยี่ยม: Muse เป็นแอปพลิเคชันแบบสแตนด์อะโลน (แยกจาก FB/IG/WhatsApp) ที่ช่วยทำธุรกรรมอัตโนมัติแทนผู้ใช้ เช่น ช็อปปิ้งออนไลน์, วางแผนท่องเที่ยว และเรียกรถ ล่าสุดได้รับความนิยมจนติดอันดับ Top 5 ยอดดาวน์โหลดสูงสุด 9 วันติดต่อกัน
- เจาะตลาดใหม่: ตลาดผู้ช่วย AI สำหรับผู้บริโภค (Consumer Agentic TAM) มีเม็ดเงินการใช้จ่ายเป้าหมายสูงถึง 30 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ
- โมเดลสร้างรายได้ชัดเจน: คาดว่า Meta จะสามารถเก็บค่าคอมมิชชั่นจากการทำธุรกรรมผ่านแอปได้ มีการประเมินเบื้องต้นว่าหาก Muse เข้าถึงผู้ใช้ 100 ล้านคน จะสามารถสร้างรายได้เพิ่มกว่า 1 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และเป็น Upside ต่อ EPS ในปี 2028 ได้อีก 1%
- ข้อได้เปรียบเหนือคู่แข่ง: Muse ใช้ประโยชน์จากฐานข้อมูลในเครือ Meta เพื่อให้บริการแบบรู้ใจผู้ใช้ ผสานกับความสามารถในการท่องเว็บและทำธุรกรรมแทนผู้ใช้ได้แบบเบ็ดเสร็จ ความสะดวกนี้มีศักยภาพที่จะเปลี่ยนพฤติกรรมผู้บริโภค และเข้ามาแย่งส่วนแบ่งตลาด (Market Share) จาก Google Search ได้
Strategy: ด้วยปัจจัยพื้นฐานและฐานผู้ใช้งานที่แข็งแกร่ง หุ้นขนาดใหญ่อย่าง Meta ยังคงมีนวัตกรรมขับเคลื่อนต่อเนื่อง ความสำเร็จเบื้องต้นของ Muse ถือ Upside ที่น่าจับตาที่ยังไม่ถูกสะท้อนในราคาหุ้น vs ปัจจุบันเทรดบน Forward P/E 26F ที่ 19.6 เท่า ถูกกว่ากลุ่ม ที่ 25.2 เท่า แนะน่าเก็งกำไรตามกรอบเก็งกำไรดังนี้
- หุ้นแม่ (META.US) วางแนวรับ (650 / 625) แนวต้าน (690 / 735) Stop Loss 610
- DR (META80) วางแนวรับ (2.64 / 2.54) แนวต้าน (2.9 / 3.1) Stop Loss 2.50
- Advertisement -
