ข่าวเศรษฐกิจ / อุตสาหกรรม / ตลาดหลักทรัพย์ฯ

สศค. ปรับลดคาดการณ์ GDP ไทยปี 2569 เหลือ 1.6% จากผลกระทบสงครามตะวันออกกลางและปัจจัยภายนอก

สำนักงานเศรษฐกิจการคลัง (สศค.) ประมาณการเศรษฐกิจไทยปี 2569 จะขยายตัวร้อยละ 1.6 ต่อปี ลดลงจากเดิมที่คาด 2.0% โดยช่วงคาดการณ์อยู่ที่ร้อยละ 1.1-2.1 สาเหตุหลักมาจากผลกระทบของสงครามตะวันออกกลางและปัจจัยภายนอกประเทศ ด้านการส่งออกคาดขยายตัวร้อยละ 6.2 จากการฟื้นตัวของอุปสงค์ประเทศคู่ค้า ขณะที่การนำเข้าคาดขยายตัวร้อยละ 13.9 เพื่อรองรับการลงทุนภาคเอกชนและการผลิตเพื่อส่งออก การบริโภคภาคเอกชนคาดโตร้อยละ 2.3 และการลงทุนภาคเอกชนร้อยละ 3.2 ได้รับปัจจัยหนุนจากการฟื้นตัวของการท่องเที่ยวและมาตรการแบ่งเบาภาระค่าครองชีพ การบริโภคภาครัฐคาดโตร้อยละ 1.3 และการลงทุนภาครัฐร้อยละ 1.7 จากการจัดทำงบประมาณปี 2570 และโครงการ Mega Projects โดยรัฐวิสาหกิจเบิกจ่ายแล้วในครึ่งแรกของปี 2569 ถึง 117,000 ล้านบาท อัตราเงินเฟ้อทั่วไปคาดอยู่ที่ร้อยละ 3.0 ต่อปี (ช่วง 2.5-3.5) ขณะที่ดุลบัญชีเดินสะพัดคาดเกินดุล 6,000 ล้านดอลลาร์สหรัฐ คิดเป็นร้อยละ 1.0 ของ GDP

ค่าเงินบาทเปิดตลาดที่ 32.36 บาท/ดอลลาร์ อ่อนค่าตามแรงกดดันจากเงินดอลลาร์แข็งและความไม่แน่นอนเจรจาสหรัฐฯ-อิหร่าน

ธนาคารกรุงไทยประเมินค่าเงินบาทเปิดตลาดเช้าที่ระดับ 32.36 บาทต่อดอลลาร์ อ่อนค่าเล็กน้อยจากการปิดวันก่อนที่ 32.31 บาท/ดอลลาร์ เงินบาทเคลื่อนไหวแบบ Sideways Up ในกรอบ 32.28-32.40 บาท/ดอลลาร์ ตามการแข็งค่าของเงินดอลลาร์ที่ได้รับแรงหนุนจากความไม่แน่นอนของการเจรจาหยุดยิงสหรัฐฯ-อิหร่านและข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่ดีกว่าคาด ดัชนี S&P 500 ปิดขึ้น +0.12% และ Nasdaq ขึ้น +0.20% นำโดย Nvidia +4.0% และ Alphabet +1.7% จากธีม AI/Semiconductor ขณะที่ STOXX600 ยุโรปปรับลง -0.30% บอนด์ยีลด์ 10 ปีสหรัฐฯ อยู่แถว 4.34% และทองคำทรงตัวแถว 4,700 ดอลลาร์/ออนซ์ คาดกรอบเงินบาทใน 24 ชั่วโมง อยู่ที่ 32.25-32.55 บาท/ดอลลาร์ โดยเงินบาทยังเผชิญ Two-Way Risk ขึ้นกับพัฒนาการสถานการณ์ตะวันออกกลางและ Cash Dividend Flow ปลายเดือนเมษายน-ต้นพฤษภาคมที่อาจกดดันให้บาทอ่อนได้ 1-4%

YLG มองทองคำระยะยาวยังเป็นขาขึ้น แนะสะสมเมื่อราคาย่อ รอปัจจัยเฟดและภูมิรัฐศาสตร์ขับเคลื่อน

บริษัท YLG Bullion International มองแนวโน้มราคาทองคำระยะยาวยังอยู่ใน Structural Bull Market แต่ระยะสั้นอยู่ในช่วงพักฐาน โดยแนะนำกลยุทธ์ทยอยสะสมเมื่อราคาย่อตัว ราคาทองคำแท่ง 96.5% ในประเทศอยู่ที่ 72,050 บาท/บาททอง ลดลง 150 บาทจากวันก่อน ด้านทิศทางราคาทองคำขึ้นอยู่กับนโยบายของ Fed สหรัฐฯ ซึ่งประชุมวันที่ 28-29 เมษายน โดยคาดจะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ 3.50-3.75% และอาจเป็นการประชุมสุดท้ายของประธาน Jerome Powell ปัจจัยบวกสนับสนุนทองคำ ได้แก่ แรงซื้อจากธนาคารกลางโลก โดยเฉพาะจีน อินเดีย และตุรกี รวมถึงความเสี่ยงภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลาง สถาบันการเงินชั้นนำอย่าง J.P. Morgan และ UBS ประเมินราคาทองคำมีโอกาสขึ้นสู่ระดับ 6,200-6,300 ดอลลาร์/ทรอยออนซ์ภายในสิ้นปี 2569

ข่าวบริษัทจดทะเบียนฯ

PTT 35.25 บาท Last Price | +11.02% YTD return

PTT บริหารวิกฤตตะวันออกกลางด้วยการจัดหาน้ำมันดิบจากกว่า 70 เที่ยวเรือ สัดส่วนตะวันออกกลาง 30% ภูมิภาคอื่น 70% โรงกลั่นเดินเครื่องเฉลี่ยสูงกว่า 105% พร้อมสำรองสภาพคล่องเพิ่ม 230,000 ล้านบาท ต้นทุนการเงินเพิ่ม 7,000 ล้านบาท/ปี โดยไม่ผ่านภาระให้ผู้บริโภค (ที่มา: ทันหุ้น)

SCGP 24.3 บาท Last Price | +44.64% YTD return

SCGP รายงานกำไร Q1/69 อยู่ที่ 1,566 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 74% YoY และ 30% QoQ รายได้ 29,295 ล้านบาท ลดลง 9% YoY EBITDA 4,641 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 10% YoY Margin 16% Core Profit 1,542 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 68% YoY หนุนโดยธุรกิจกระดาษในอินโดนีเซียและการบริหารต้นทุน (ที่มา: ทันหุ้น)

HMPRO 6.05 บาท Last Price | -8.33% YTD return

HMPRO รายงานกำไร Q1/69 ที่ 1,403.97 ล้านบาท ลดลง 17.77% YoY รายได้รวม 17,149.05 ล้านบาท ลดลง 8.07% เหตุฐานสูงจากมาตรการ Easy E-Receipt ปีก่อน อัตรากำไรขั้นต้นดีขึ้นเป็น 26.60% จาก 26.18% มีสาขารวม 133 แห่ง โดยไม่มีการขยายสาขาใหม่ในไตรมาสนี้ (ที่มา: ทันหุ้น)

ADVANC 349.0 บาท Last Price | +8.72% YTD return

ADVANC ผ่าน AIS เปิดตัว AIS SPORT ACADEMY ต่อยอดจากแพลตฟอร์ม AIS Play มุ่งยกระดับวงการกีฬาไทย ตั้งเป้าเข้าถึงคนในระบบกีฬากว่า 10 ล้านคน ร่วมมือกับจุฬาลงกรณ์มหาวิทยาลัยบุนเดสลีกาเยอรมนีและสมาคมฟุตบอลแห่งประเทศไทย (ที่มา: ทันหุ้น)

MINT 20.5 บาท Last Price | -16.33% YTD return

เจาะลึกปริศนาหุ้น MINT ลงแรง วงการชี้สะท้อนปัจจัยลบ เรื่องต้นทุนค่าเช่าและค่าแรงในยุโรปไปมากแล้ว สวนทางพื้นฐาน Q1/2569 ที่เตรียมประกาศกำไรโตระเบิด ด้านผู้บริหารตั้งการ์ดสูง รับมือสถานการณ์โลก มั่นใจพอร์ตยุโรปยังแกร่ง ยอดจองล่วงหน้า Q3-Q4 พุ่งสยบความกังวลสงครามตะวันออกกลาง (ที่มา: ทันหุ้น)

SSP 4.02 บาท Last Price | +24.84% YTD return

SSP อนุมัติปันผลปี 2568 งวดสุดท้าย 0.205 บาท/หุ้น XD 5 พ.ค. จ่าย 21 พ.ค. 69 รวมปันผลทั้งปีที่ 0.325 บาท/หุ้น เพิ่มจาก 0.20 บาทในปีก่อน พร้อมขยายพลังงานหมุนเวียนสู่เป้า 1 GW ปี 2573 มีโครงการก่อสร้างกว่า 420 MW ในไทย ฟิลิปปินส์ และไต้หวัน (ที่มา: ทันหุ้น)

DELTA 310.00 บาท Last Price | +79.20% YTD return

DELTA เชื่อไตรมาส 2 ผลดำเนินงานดีต่อเนื่อง เหตุมีคำสั่งซื้อล่วงหน้า 3-6 เดือน เดินหน้าอัพกำลังการผลิต พร้อมเตรียมงบลงทุนปี 2569 ราว 550 ล้านดอลลาร์สหรัฐ รองรับธุรกิจ Data Center ที่เพิ่มขึ้นในยุค AI ฟากโบรกจ่อเพิ่มประมาณการหลังกำไร Q1 ดีเกินคาด แต่ราคาหุ้นไม่ถูกแล้ว 8 โบรกให้เป้า 245-366 บาทต่อหุ้น (ที่มา: ทันหุ้น)

AOT 52.50 บาท Last Price | -0.05% YTD return

AOT ลดเป้าผู้โดยสารปี 69 เหลือ 126 ล้านคน หลังพิษตะวันออกกลางกดดีมานด์เดินทาง เริ่มเห็นสัญญาณชะลอตั้งแต่ พ.ค.นี้ พร้อมเดินหน้าอุ้มสายการบิน เลื่อนชำระ Landing-Parking Fee อีก 2 เดือน ช่วยบรรเทาภาระต้นทุนน้ำมันพุ่ง เร่งเครื่องประมูลภาคพื้น-คาร์โก้ สุวรรณภูมิราย 2 มูลค่ากว่า 2.4 หมื่นล้านบาท พร้อมดันราย 3 เข้า ครม. (ที่มา: ข่าวหุ้น)

Macro & Policy

  • ธนาคารกลางญี่ปุ่น (BOJ) มีมติ 6 ต่อ 3 คงอัตราดอกเบี้ยนโยบายไว้ที่ 0.75% ซึ่งสอดคล้องกับการคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ที่สำรวจโดย Reuters พร้อมกันนี้ BOJ ได้ปรับเพิ่มคาดการณ์อัตราเงินเฟ้อสูงขึ้นท่ามกลางความกังวลจากสงครามอิหร่าน ขณะที่ตลาดมองการตัดสินใจครั้งนี้ในเชิง Hawkish Hold โดยจับตาสัญญาณการขึ้นดอกเบี้ยเพิ่มเติมของ BOJ ในช่วงที่เหลือของปี 2569

  • ธนาคารกลางชิลีมีมติคงอัตราดอกเบี้ยนโยบายในการประชุมวันที่ 29 เมษายน 2569 พร้อมออกคำเตือนถึงความเสี่ยงทางเศรษฐกิจที่อาจเกิดจากความขัดแย้งในตะวันออกกลาง ด้านเม็กซิโก ผู้ว่าการธนาคารกลางระบุว่าอัตราเงินเฟ้อใกล้จะกลับสู่แนวโน้มขาลงเข้าหาเป้าหมายอีกครั้ง ขณะที่สหรัฐอเมริกาเตรียมประชุม Fed วันที่ 30 เมษายน โดยคาดว่าจะคงดอกเบี้ย และอาจเป็นการประชุมสุดท้ายของประธาน Jerome Powell

  • แคนาดาเปิดเผยผลการดำเนินการทางการคลังปี 2025/26 โดยระบุว่าขาดดุลน้อยกว่าที่คาดการณ์ไว้ พร้อมกันนั้นได้ปรับลดคาดการณ์การเติบโตทางเศรษฐกิจ และประกาศมาตรการนโยบายใหม่หลายประการในรายงานทางการคลัง ด้านอินเดีย ผลผลิตภาคอุตสาหกรรมเดือนมีนาคมชะลอตัวสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 5 เดือนที่ 4.1% กดดันโดยภาคการผลิตและพลังงานที่อ่อนแอ

Corporate & Earning

  • Starbucks รายงานผลประกอบการไตรมาสล่าสุดเกินคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ โดยยอดขายสาขาเดิม (Same-Store Sales) ทั่วโลกเพิ่มขึ้น 6.2% จากจำนวนลูกค้าที่เพิ่มขึ้น บริษัทปรับเพิ่มคาดการณ์ผลประกอบการเต็มปี หุ้นพุ่ง 5% ในตลาดหลังเวลาทำการ กลยุทธ์ฟื้นฟูองค์กรของ CEO Brian Niccol เริ่มแสดงผลชัดเจน แม้ยังเผชิญแรงกดดันจากราคาน้ำมันที่สูงขึ้น นักลงทุนต้องการเห็นกำไรฟื้นตัวตามยอดขายที่ดีขึ้น

  • Visa รายงานกำไรไตรมาสล่าสุดเกินคาด โดยรายได้ Q2 FY2026 เติบโต 17% หนุนจากปริมาณการใช้จ่ายผ่านบัตรที่แข็งแกร่งและพฤติกรรมการบริโภคที่ยังคงทนทาน นอกจากนี้บริษัทยังดำเนินโครงการซื้อหุ้นคืน (Buyback) มูลค่าสูงสุดเป็นประวัติการณ์ในไตรมาสนี้ด้วย Bloom Energy หุ้นพุ่ง 15% หลังรายงานรายได้ Q1 2026 เติบโต 130% พร้อมปรับเพิ่มแนวโน้มธุรกิจ General Motors ปรับเพิ่มคาดการณ์ปี 2026 หลังผลประกอบการเกินคาดและได้รับเงินคืนภาษีนำเข้า 500 ล้านดอลลาร์

  • Booking Holdings รายงานรายได้ Q1 2026 เพิ่มขึ้น 16% แต่ปรับลดคาดการณ์การเติบโตรายได้ประจำปี โดยอ้างถึงผลกระทบจากสงครามตะวันออกกลาง Airbus รายงานกำไรจากการดำเนินงานที่ปรับแล้ว Q1 2026 ลดลง 52% เหลือ 300 ล้านยูโร จาก 624 ล้านยูโรในปีก่อน สาเหตุหลักจากการส่งมอบเครื่องบินที่ชะลอตัว Spotify รายงานกำไรเกินคาด แต่หุ้นร่วงหนักจากกำไรที่แนวโน้มธุรกิจต่ำกว่าคาด BP กำไรเพิ่มกว่าเท่าตัวเกินคาดตลาด หนุนโดยราคาน้ำมันที่สูงขึ้นจากสงครามอิหร่าน

  • CATL หุ้นร่วงเกือบ 7% หลังประกาศแผนระดมทุนผ่านการขายหุ้นใหม่ (Share Placement) มูลค่าประมาณ 5,000 ล้านดอลลาร์ในตลาดฮ่องกง Meta เตรียมรายงานผลประกอบการหลังตลาดปิดวันพุธ นักลงทุนจับตาวิสัยทัศน์ด้าน AI ของ CEO Mark Zuckerberg หลังบริษัทเปิดตัว AI Model ใหม่ต้นไตรมาส 2 ขณะที่จีนบล็อกการซื้อกิจการ Manus สตาร์ทอัพ AI ของสิงคโปร์ (มีรากจากจีน) มูลค่า 2,000 ล้านดอลลาร์โดย Meta NVIDIA หุ้นปรับลงหลัง WSJ รายงานว่า OpenAI พลาดเป้าผู้ใช้และรายได้ แต่เทรดเดอร์ยังเดิมพันว่าหุ้น NVDA จะกลับสู่จุดสูงสุดเร็วๆ นี้

Geopolitics & Risk

  • สหรัฐอาหรับเอมิเรตส์ (UAE) ประกาศถอนตัวจาก OPEC อย่างเป็นทางการ มีผลวันที่ 1 พฤษภาคม 2569 โดยระบุว่าการตัดสินใจเป็นไปเพื่อผลประโยชน์ของชาติ และต้องการเพิ่มกำลังการผลิตน้ำมันโดยไม่ถูกจำกัด รัฐมนตรีพลังงาน UAE ยืนยันยังคงมุ่งมั่นต่อเสถียรภาพราคาน้ำมัน HSBC มองการถอนตัวของ UAE มีผลกระทบระยะสั้นต่อ OPEC+ อย่างจำกัด แต่นักวิเคราะห์ระบุว่าอาจเป็นสัญญาณลบต่อราคาน้ำมันในระยะกลาง

  • ราคาน้ำมันดิบสหรัฐฯ WTI ทรงตัวใกล้ 100 ดอลลาร์/บาร์เรล โดยตลาดจับตาการเจรจาสหรัฐฯ-อิหร่านที่ยังชะงัก ประธานาธิบดี Trump รายงานว่าไม่พอใจข้อเสนอของอิหร่านเกี่ยวกับการเปิดช่องแคบฮอร์มุซ กระทรวงการคลังสหรัฐฯ ประกาศคว่ำบาตร 35 นิติบุคคลในภาคธนาคารเงาของอิหร่าน ราคาน้ำมันปั๊มสหรัฐฯ แตะระดับสูงสุดในรอบเกือบ 4 ปี ท่ามกลางความกังวลด้านห่วงโซ่อุปทานและปัญหาโรงกลั่น

- Advertisement -

บทความที่เกี่ยวข้องเพิ่มเติมจากผู้เขียน